Денежно-кредитная политика Центрального банка

Исторически практикой был выработан широкий ассортимент методов денежно-кредитной политики Центрального банка. Что касается России, то основные из них сформулированы в ст. Закона «О Банке России»:

--- процентные ставки по операциям Банка России:

---нормативы обязательных резервов, депонированных в Банке России;

---операции на открытом рынке;

---рефинансирование банков;

---валютное регулирование;

---установление ориентиров роста денежной массы;

---прямые количественные ограничения.

Под системой рефинансирования понимаются формы, порядок, условия, сроки и лимиты кредитования Банком России коммерческих банков и кредитных организаций для регулирования ликвидности банковской системы.

Процентные ставки Банка России представляют собой минимальные ставки, по которым он осуществляет своя операции. Изменение ставки рефинансирования — изменение цены дополнительных кредитных ресурсов, предоставляемых Центральным банком остальным банкам.

В случае повышения спроса конъюнктуры на денежные ресурсы и ускорения роста цен Центральный банк проводит политику «дорогих» денег, повышает ставку рефинансирования и тем самым сокращает спрос на кредиты со стороны коммерческих банков, а следовательно, и их клиентов, и умень­шает количество денег в обращении, снижает рост Цен, замед­ляет инвестиции и рост производства.

При уменьшении спроса на денежные ресурсы Банк Рос­сии проводит иную кредитно-денежную политику: снижает став­ку рефинансирования, удешевляет кредит для банков и их кли­ентов, расширяет его, а значит, увеличивает количество денег в обращении, расширяет спрос на товары и услуги, стимулиру­ет инвестиции и рост производства.

Нормативы обязательных резервов — представляют со­бой нормы обязательных отчислений коммерческих банков от привлеченных ресурсов на резервный счет в Центральном банке.

Их назначение двоякое: во-первых, роль тормоза эмиссии коммерческими банками; во-вторых, — инструмента текущего регулирования ликвидности на денежном рынке. Нормы обя­зательных резервов не одинаковы в разных странах, а меха­низм их функционирования тот же, что и ставки рефинансиро­вания. В случае необходимости кредитной рестрикции нормы резервирования повышаются, а при проведении кредитной эк­спансии — понижаются.

Несмотря на важность двух рассмотренных инструментов главным инструментом денежно-кредитной политики централь­ного банка во многих странах становятся операции на открытом рынке.

Под операциями на открытом рынке понимается купля-продажа Банком России коммерческих и других векселей, госу­дарственных облигаций и прочих процентных ценных бумаг.

Суть этого инструмента состоит в покупке или продаже центральным банком ценных бумаг за свой счет. Покупая цен­ные бумаги, Центральный банк увеличивает количество денег в обращении, продавая — изымает из обращения.

Операции на открытом рынке приобретают решающее зна­чение в силу того, что это — более гибкий инструмент регули­рования по сравнению с процентной политикой и политикой обязательных резервов.

Под рефинансированием понимается кредитование Банком России коммерческих банков, в том числе учет и переучет векселей.

Основной формой кредитования коммерческих банков Бан­ком России на сегодня является ломбардный кредит под залог государственных ценных бумаг.

Валютное регулирование осуществляется с целью поддержaния курса национальной валюты.

Под валютными интервенциями Банка России понимает­ся купля-продажа Банком России иностранной валюты против российской на биржевом рынке для воздействия на курс рубля и па суммарный спрос и предложение денег в экономике. Ва­лютные операции Центральным банком могут осуществляться с использованием любых видов валютных сделок.

Под прямым количественным ограничением Банка Рос­сии понимаются установление максимальных уровней ставок по отдельным видам операций и сделок, прямое ограничение кредитования, замораживание процентных ставок, прямое ре­гулирование конкретных видов кредита для банков и кредитных учреждений.

СУЩНОСТЬ КОМЕРЧЕСКОГО БАНКА И ОРГАНИЗАЦИОННЫЕ ОСНОВЫ ЕГО ПОСТРОЕНИЯ

Сущность и функции коммерческого банка

В функционирующем механизме банковской системы ос­новная роль безусловно принадлежит банкам, так как они ак­кумулируют в стране основную долю кредитных ресурсов и
предоставляют клиентам полный комплекс кредитно-финансо­вого обслуживания. ,

Банк— это институт кредитно-банковской системы, орга­низующий движение ссудного капитала с целью получения при­были.

Сущность банка проявляется в его функциях. Банк вы­полняет следующие функции:

1. Аккумуляция и мобилизация денежного капитала. С
помощью этой функции банков происходит сосредоточение вре­менно свободных денежных средств юридических и физичес­ких лиц и превращение их в капитал.

2. Посредничество в кредите. Данная функция определя­ется тем фактом, что прямые отношения между кредиторами и заемщиками невозможны из-за несовпадения суммы и срока
капитала, предлагаемого в ссуду, и потребностью заемщика в них. Банки, выполняя роль посредника в кредите, устраняют эти затруднения.

3. Создание кредитных денег. Данная функция является
особой функцией банков по созданию кредитных денег в виде
банковских депозитов, которые используются с помощью, че­ков, пластиковых карточек, электронных переводов.

Банки образуют депозиты, во-первых, принимая налич­ные деньги от своих клиентов, когда происходит замена одно­го вида денег (банкнот) другим видом (депозитами).

Во-вторых, банк создает депозиты на основе выдачи бан­ковских ссуд, приобретая у клиентов ценные бумаги, иност­ранную валюту и золото. В этом случае происходит обратный переход денег из безналичной формы в наличную.

4.Осуществление расчетов в народном хозяйстве. В условиях

совершенствования расчетных отношений в народном хозяйстве промышленно развитых стран все большая часть расчетов между юридическими лицами осуществляется в безналичной форме и банки выступают организаторами и посредниками подобных расчетов. Они осуществляют платежи по поручению клиентов, принимают деньги на их счета и ведут учет всех их денежных поступлений и выдач.

5.Организация выпуска и размещения ценных бумаг.

Через данную функцию реализуется роль банков в организации первичного и вторичного рынков ценных бумаг в стране, которые, безусловно, дополняют систему кредита и взаимодействуют с ней.

6.Оказание банками консультативных услуг. Данная функция связана с заинтересованностью банков в устойчивой, эффективной и прибыльной работе клиентов. В связи с этим банки осуществляют консультирование по вопросам повышения кредитоспособности своих клиентов, оптимизации их расчетов, налогового планирования, проблемам составления отчетности и т.д.

Типы банков

При всем единстве сущности банка в практической жизни функционирует существенное множество их видов. В мировой банковской практике общепринято деление банков на универсальные (коммерческие) и специализированные.
К универсальньм (коммерческим) банкам принято относить банки, которые способны выполнять широкий круг разнообразных операций и услуг, не ограниченный:

---отраслью народного хозяйства;

---составом обслуживаемой клиентуры;

---особенностью формирования пассивов и активов банка;

---регионом обслуживания банка.

Деятельность специализированных банков в условиях рынка ориентирована на предоставление в основном одного-двух видов банковских. услуг для большинства своих клиентов. Другим типом специализации банков может служить обслуживание лишь определенной категории клиентов, или отраслевая специализация.

Наиболее ярко выражена функциональная специализация банков, так как она принципиальным образом влияет на характер деятельности банка, определяет особенности формирования активов и пассивов, построение баланса, а также специ­фику организации работы с клиентами.

Сберегательные банки осуществляют свою деятельность за счет привлечения мелких вкладов на определенный срок, хотя, как правило, большинство из них практикует ведение сроч­ных счетов с различным режимом использования, позволяю­щих изымать вложенные на срок средства практически без ог­раничений и в любое время.

При принятии средств во вклады клиентам выдается сбе­регательная книжка. Владельцы денежных средств могут при­обретать сберегательные сертификаты или облигации сберега­тельных касс, которые имеют твердую процентную ставку и не подвержены риску изменения курса. Наряду с этим существу­ют и другие формы сбережений.

В России Сберегательный банк также создан с целью при­влечения временно свободных денежных средств населения и юридических лиц с целью их эффективного размещения в ин­тересах вкладчиков банка.

По форме организации Сберегательный банк России пред­ставляет собой акционерное общество, осуществляющее свою деятельность на основании Устава. Основным акционером бан­ка является Центральный банк России, которому принадле­жит контрольный пакет акций Сбербанка России. Другими ак­ционерами являются Внешторгбанк России, Российское республиканское управление инкассации ЦБ РФ, коллективы учреждений и отдельные работники этих банков и другие юри­дические и физические лица.

Деятельность Сбербанка России регулируется и контроли­руется собранием акционеров, которое является высшим орга­ном управления банка, а в промежутках между собраниями — советом банка. Исполнительным органом банка является Со­вет директоров, состоящий из президента, четырех вице-пре­зидентов и 15 членов Совета директоров. Общее руководство Советом директоров осуществляет президент банка.

Все учреждения Сбербанка России осуществляют свою де­ятельность в соответствии с Положением о соответствующих подразделениях, где определяются компетенция, выполняемые функции и ответственность.

Основным направлением деятельности Сбербанка России является оказание населению разнообразных услуг:

— прием и выдача вкладов;

— кредитно-расчетное обслуживание;

— выдача поручительств, гарантий и иных обязательств за третьих лиц;

— покупка и продажа иностранной валюты у юридических физических лиц.

Как и любой иной банк, Сберегательный банк России выполняет активные и пассивные операции.

Необходимо отметить, что большую долю в активных операциях Сбербанка России занимают операции по кредитованию населения.

Ссуды выдаются на:

— строительство индивидуальных жилых домов для постоянного проживания;

— покупку индивидуального жилого дома для постоянного

проживания;

— строительство дома в сельской местности для сезонного

проживания на выделенном участке земли;

— неотложные нужды.

Проценты по ссудам устанавливаются дифференцированно, в зависимости от срока предоставления ссуды, при этом первая половина от суммы начисленных процентов уплачивается сразу при получении кредита, а вторая делится на количество месяцев использования кредита и присоединяется к платежу по основному долгу.

Наряду с перечисленными Сбербанк России оказывает следующие услуги:

— осуществляет расчеты по поручению клиентов и банков- корреспондентов:

— осуществляет кассовое обслуживание клиентов;

— оказывает услуги по инкассации;

— ведет счета клиентов и банков-корреспондентов;

— проводит операции по обмену валюты;

— оказывает брокерские услуги;

— оказывает консультационные услуги.

За оказанные услуги Сбербанк России взимает комиссионное вознаграждение на договорной основе.

Инвестиционные банки— специальные кредитные институты, осуществляющие финансирование и кредитование инвестиций.

Эти банки являются специфическими банковскими учреждениями, что связано, как с особенностями рынка ссудных капиталов, так и с особенностями банковского законодательства отдельных промышленно развитых стран, в которых коммерческим банкам запрещено заниматься инвестиционной дёятельностью.

Как и другие банки, инвестиционные банки осуществляют активные и пассивные операции,

Ресурсы инвестиционных банков формируются в основном за счет привлеченных средств, полученных путем размещения банками своих ценных бумаг (акций и облигаций). В этом зак­лючается особенность пассивных операций инвестиционных бан­ков, которые, в отличие от коммерческих банков, не могут ис­пользовать краткосрочные и среднесрочные депозиты. В послед­ние годы отмечается тенденция к повышению удельного веса заемных средств в пассивах инвестиционных банков при сни­жении удельного веса их собственного капитала.

К активным операциям инвестиционных банков относятся:

— предоставление долгосрочных ссуд под залог ценных бумаг;

— банковские инвестиции.

Ссуды под залог ценных бумаг выдаются в размере части курсовой стоимости ценных бумаг, асами ценные бумаги вре­менно переходят от заемщика к банку.

По срокам погашения ссуды могут быть среднесрочные (от одного года до пяти лет) и долгосрочные (свыше пяти лет).

Ипотечные (земельные) банки осуществляют кредитные операции по привлечению и размещению средств на долгосроч­ной основе под залог недвижимого имущества (земли и строений).

Основными пассивами ипотечных банков являются соб­ственный капитал банка и выпускаемые банком ипотечные об­лигации.

Ипотечные облигации — долгосрочные ценные бумаги, выпускаемые под обеспечением недвижимым имуществом и при­носящие твердый (фиксированный) процент. Выпускаются ипо­течные облигации как ипотечными банками, так и торгово-промышленными корпорациями.

Основной активной операцией ипотечных банков является предоставление ипотечного кредита.

Ипотечный кредит — долгосрочные ссуды, выдаваемые под залог недвижимости и прежде всего земли. Залог недвижимо­го имущества с целью получения ссуды называется ипотекой.

Ипотечный кредит позволяет предпринимателям увеличи­вать размер производительного использования капитала, а зем­левладельцам — финансировать покупку дополнительных уча­стков земли;

Для ипотечного кредита, кроме долгосрочности, характер­но оставление заложенного имущества в руках должника, ко­торый продолжает его использовать. Допускается повторный залог с получением дополнительного кредита, если ценность имущества не исчерпана предыдущими закладными.

Процентные ставки по ипотечным ссудам, как правило, дифференцируются в зависимости от финансового положения заемщиков. Нередко размер процентных ставок устанавливается государством применительно к сословным группам населения.

Пои неуплате задолженности в срок заемщик теряет недвижимость и право на залоговое имущество переходит к банку.

Ипотечный рынок получил широкое развитие после Второй мировой войны в США, Канаде, Западной Европе и Японии.

В России развитие ипотечного банка сдерживает отсутствие ряда важнейших законов, и прежде всего, Земельного кодекса, в котором должно найти безусловное отражение право частной собственности на землю и механизм его реализации.

Виды кредитных организаций в Российской Федерации регламентируются Федеральным законом «О банках и банковской деятельности» в редакции от 3 февраля 1996 года.

Кредитная организация (КО) — это юридическое лицо, основная цель деятельности которого — извлечение прибыли от посреднических операций на денежном рынке. КО может образовываться на основе любой формы собственности как хозяйственное общество и действует на основании специального разрешения (лицензии) Центрального банка Российской Федерации (Банка России).

Банк — это кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции:

■ привлечение во вклады денежных средств физических и
юридических лиц;

■ размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности;

■ открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.

Небанковская кредитная организация (НКО) имеет право осуществлять отдельные банковские операции, предусмотренные Законом «0 банках и банковской деятельности», допустимое сочетание которых определяется Банком России. Существуют расчетные НКО и организации инкассации, деятельность которых регламентируется соответствующими типовыми положениями.

Расчетные КО вправе осуществлять следующие банковские

операции:

■ открытие и ведение банковских счетов юридических лиц;

■ расчеты по поручению юридических лиц, в том числе

банков-корреспондентов, по их банковским счетам.

В зависимости от функционального назначения НКО могут

также обслуживать юридических лиц на рынке межбанковских кредитов, валютном рынке, рынке драгметаллов, про изводить расчеты по пластиковым картам, инкассацию денеж­ных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание юридических лиц, операции по купле-продаже инвалюты в безналичной форме и другие сделки, пре­дусмотренные их уставами.

НКО не вправе привлекать денежные средства юридичес­ких и физических лиц во вклады с целью размещения их от своего имени и за свой счет.

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском по сайту: