Балансы международных расчетов. Регулирование платежного баланса.

Платежный баланс - это систематизированная запись итогов всех экономических сделок между резидентами данной страны и остальным mhdoi
или нерезидентами других стран в течение определенного периода вре;
ни (как правило, года).

Платежный баланс отражает количественное и качественное выражение объема, структуры и характера внешнеэкономических операций государства. На него воздействуют различные процессы, происходящие в мире:

• колебание цен на товары и финансовые ресурсы;

• изменения в системе международного разделения труда;.

• развитие национальных экономик;

• движение капиталов и др.

Платежный баланс построен на основе следующего принципа бухгалтерского учета: каждая операция отражается дважды - по дебету одной статьи и по кредиту другой. Если происходит безвозмездное предоставление ценностей, то для отражения этой, операции вводится специальная статья – трансферты.

Сумма всех кредитовых проводок должна совпадать с суммой дебето­вых, а общее сальдо должно равняться нулю. Однако такой баланс практи­чески никогда не достигается, и расхождения между суммами кредитовых и дебетовых проводок называются "чистыми ошибками и пропусками".

В настоящее время основным документом, регламентирующим методо­логию составления платежного баланса, является разработанное МВФ ру­ководство по платежному балансу. В соответствии с этим руководством ба­ланс делится на две большие части:

• счета текущих операций (экспортно-импортное движение товаров, баланс оплаты труда, баланс текущих трансфертов);

• счета движения капитала.

В последнее время в дополнение к платежному балансу, содержащему сведения о движении потоков ценностей между странами, составляется балансмеждународных активов и пассивов страны. Он отражает ее между­народное финансовое положение в категориях запаса и показывает, на какой ступени интеграции в мировое хозяйство находится страна.

В нем отражается соотношение на данный момент стоимости получен­ных и предоставленных страной кредитов, инвестиций, других финансо­вых активов. У одних стран полученные ресурсы преобладают, а загранич­ные активы невелики. У других стран велики и разнообразны и те, и другие показатели. Особое место занимают США как нетто-импортер иностран­ных финансовых ресурсов. Показатели международной финансовой пози­ции и платежного баланса взаимосвязаны.

Платежный баланс имеет следующие разделы:

• платежный баланс по текущим операциям (торговый баланс, то есть
соотношение между вывозом и ввозом товаров; баланс услуг и некоммерческих платежей (баланс "невидимых" операций);

• баланс движения капиталов и кредитов.

Баланс счета "Текущие операции" образуется путем суммирования со­ставляющих его балансов: торгового, балансов услуг, оплаты труда, теку­щих трансфертов.

Помимо выделения основных балансов, формирующих платежный ба­ланс, все статьи платежного баланса делятся на основные и балансирующие.

К основным статьям относятся сделки, невосприимчивые к колебанию эко­номической конъюнктуры (баланс товаров и услуг, баланс трансфертов).

Наиболее часто в печати публикуется торговый баланс. Данные для него поставляются таможней и являются наиболее доступными. Торговый баланс- это соотношение стоимости экспорта и импорта товаров. Учет ввозимых и вывозимых товаров осуществляется в разных системах цен:

• экспорт товаров - в ценах ФОБ;

• импорт - в ценах СИФ.

Определенное влияние на состояние торгового баланса оказываюттрансферты - операции, в которых одна институциональная единица передает другой товар, услуги, активы, не получая взамен в качестве эквивалента товары, услуги, активы. Текущие трансферты повышают уровень располагаемого дохода и потребления товаров и услуг получателя (например, гуманитарная помощь в форме потребительских товаров и услуг).

Экономическое значениеактива или дефицит торгового баланса применительно к конкретной стране зависит от:

• ее положения в мировом хозяйстве;

• характера ее связей с партнерами;

• обшей экономической политики.

Для стран, отстающих от лидеров по уровню экономического развития,активный торговый баланснеобходим как источник валютных среде
для оплаты международных обязательств по другим статьям платежного
баланса. Для ряда промышленно развитых стран (Япония, ФРГ и др.) активное сальдо торгового баланса используется для создания второй экономики за рубежом.

Пассивный торговый баланссчитается нежелательным и обычно оценивается как признак слабости внешнеэкономических позиций станы, правильно для развивающихся стран, испытывающих нехватку валютных поступлений.

Для промышленно развитых стран это может иметь иное значение. Например, дефицит торгового баланса США (с 1971 г.) объясняется активным продвижением на рынки международных конкурентов своих товаров; все большей сложности. В результате складывающегося международного разделения труда более эффективно используются ресурсы в мировых масштабах. Зеркальным отражением дефицита внешней торговли США служит активное сальдо по этим операциям у упомянутых партнеров, которые используют валютные поступления для заграничных капиталовложений, том числе в США.

Баланс услуг включает в себя:

• услуги, Объединенные нетоварным характером происхождения;

• транспортные перевозки, экспорт и импорт лицензий и патентов;

• торговлю технологиями, внешнеторговые страховые операции и др.
Структура баланса услуг имеет статьи, отражающие платежи и поступления по:

• транспортным перевозкам;

• страхованию;

• электронной, телекосмической, телеграфной, телефонной, почтовой
и другим видам связи;

• международному туризму;

• обмену научно-техническим и производственным опытом;

• экспертным услугам;

• содержанию дипломатических, торговых и иных представительств за
границей;

• передаче информации, культурным и научным обменам;
различным комиссионным сборам;

• рекламе, ярмаркам и т. д.

Услуги представляют собой динамично развивающийся сектор миро­вых экономических связей; его роль и влияние на объем и структуру плате­жей и поступлений постоянно возрастают.

По принятым в мировой статистике правилам в раздел "Услуги" входят выплаты доходов по инвестициям за границей и процентов по международным кредитам, хотя по экономическому содержанию они ближе к дви­жению капиталов.

В платежном балансе выделяются также статьи, как бы примыкающие
к операциям услуг:

• предоставление военной помощи иностранным государствам;

• военные расходы за рубежом.

По методике МВФ принято также показывать особой позицией в платежном балансеодносторонние переводы. К их числу относятся:

· государственные операции-субсидии другим странам по линии экономической помощи, государственные пенсии, взносы в международные организации;

· частные операции-денежные переводы иностранных рабочих, специалистов, родственников на родину. Этот вид операций имеет большое экономическое значение. Так, Италия, Турция, Испания, Греция, Пор­тугалия, Пакистан, Египет и другие страны уделяют большое внима­ние регулированию выезда за границу своих граждан на заработки, поскольку используют этот источник значительных валютных поступлений для развития экономики. Для ФРГ, Франции, Великобритании, Швей­царии, США, ЮАР и других стран, временно привлекающих иност­ранных рабочих и специалистов, напротив, такие переводы средств служат источником дефицита этой статьи платежного баланса

Перечисленные операции по предоставлению услуг, движения доходов от инвестиций, сделки военного характера и односторонние переводы на­зывают "невидимыми"операциями. Этот термин означает, что они не отно­сятся к экспорту и импорту товаров, то есть осязаемых ценностей. В их составе выделяют три основные группы сделок: услуги; доходы от инвестиций; односторонние переводы.

Баланс движения капиталов и кредитов выражает соотношение вывоза и
ввоза государственных и частных капиталов, предоставленных и полученных международных кредитов.

Поэкономическому содержаниюэти операции делятся на две категории

· международное движениепредпринимательского капитала;

· международное движениессудного капитала

Международное движение ссудного капитала классифицируется по
знаку срочности.

Долгосрочные и среднесрочныеоперации включают в себя государственные и частные займы и кредиты, предоставленные на срок более одного года. Получателями государственных займов и кредитов выступают имущественно отсталые страны, в то время как передовые развитые государства являются главными кредиторами.

Краткосрочные операциисостоят из международных кредитов сроком до года, текущих счетов национальных банков в иностранных банках (авуары), перемещения денежного капитала между банками.

Следующим разделом баланса движения капиталов и кредитов являетсябаланс резервов, в котором отражаются золотовалютные ресурсы государства.

Счет "Движение капитала'' связан с долгосрочными вложениями. На этом счете отражаются краткосрочные кредиты национальных и иностранных государств, соотношение вывоза и ввоза государственных и частных капиталов; предоставление и получение международных займов.

Счет "Движение капиталов" включает в себя:

· баланс движения долгосрочных капиталов (покупка/продажа ценных

бумаг, недвижимости, ссуд и долгосрочных займов);

· баланс движения кратковременных капиталов.

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском по сайту: