ЦБ РФ не устанавливает по отношению к первоначально заявленному его объему минимальной оплаченной доли выпуска облигаций, достижение которой необходимо для регистрации итогов выпуска.

Банки могут реализовывать облигации по номинальной стоимости либо с дисконтом. Последний является величиной будущего дохода покупателя облигаций.

Коммерческие банки могут эмитировать депозитные и сберегательные сертификаты.

Депозитный или сберегательный сертификат- это письменное свидетельство банка-эмитента о вкладе денежных средств, удостоверяющее право вкладчика или его правопреемника на получение по истечении установленного срока суммы депозита (вклада) и процентов по нему. Из определения сертификата следует, что он является передаваемой ценной бумагой.

Право выпуска сертификатов предоставляется коммерческим банкам при условии: осуществления ими банковской деятельности не менее 1 года; публикации годовой отчетности, подтвержденной аудиторской фирмой; соблюдения банковского законодательства и нормативных актов ЦБ РФ; наличия законодательно создаваемого резервного фонда в размере не менее 15% от фактически оплаченной суммы уставного капитала и резервов на покрытие кредитных рисков, созданных в соответствии с требованиями ЦБ РФ.

Коммерческие банки имеют право приступить к выпуску сертификатов только после утверждения условий их выпуска и обращения главными территориальными управлениями ЦБ РФ. Условия должны содержать полный порядок выпуска и обращения сертификатов, описание внешнего вида и образец (макет) сертификата.

Сертификат должен содержать следующие обязательные реквизиты:

• наименование “депозитный” (или “сберегательный”) сертификат;

• причина выдачи сертификата (внесение депозита или сберегательного вклада);

• дата востребования, сумма (прописью и цифрами);

• безусловное обязательство банка вернуть сумму, внесенную на депозит или на вклад;

• дата востребования суммы сертификата;

• ставка процента и сумма причитающихся процентов;

• наименование и адрес банка-эмитента; для именного сертификата -владельца;

• подписи двух лиц, уполномоченных на подписание такого рода обязательств, скрепленные печатью банка.

ЦБ РФ может запретить либо признать выпуск недействительным с возвратом всех собранных от выпуска сертификатов средств вкладчикам, а также потребовать досрочной оплаты сертификатов в случаях, если:

• условия выпуска сертификатов противоречат действующему законодательству или Правилам по выпуску и оформлению депозитных и сберегательных сертификатов;

• не своевременно представлены условия выпуска сертификатов в ГУ ЦБ РФ;

• в рекламе о выпуске сертификатов указываются сведения, противоречащие условиям их выпуска, действительному состоянию дел, действующему законодательству или нормативным актам ЦБ РФ;

• банк нарушает действующее законодательство и правила, установленные письмом ЦБ РФ, в процессе выпуска, обращения и оплаты сертификатов.

Банки могут выпускать сертификаты в разовом порядке и сериями. При этом сертификаты могут быть именными и на предъявителя. В зависимости от статуса вкладчика сертификаты делятся на депозитные и сберегательные.

Депозитные сертификаты выпускаются для продажи только юридическим лицам, а сберегательные - физическим. Оба вида сертификатов выпускаются в рублях. Сертификат является срочной ценной бумагой, т.е. в нем указывается срок обращения. Максимальный срок обращения депозитных сертификатов ограничен 1 годом, сберегательных - 3 годами.

Депозитные и сберегательные сертификаты - это вид доходной ценной бумаги, поэтому они не могут служить расчетным или платежным средством за проданные товары или оказанные услуги.

В условиях эмиссии сертификатов может быть предусмотрена возможность досрочного погашения сертификата с выплатой процентов по пониженной ставке по сравнению с первоначально установленной. В случаях, если срок получения из банка денег по данному сертификату просрочен, то он становится документом до востребования. Банк обязан оплатить такой сертификат с начисленными процентами предъявителю по первому требованию. По истечении срока начисление процентов прекращается, а деньги приобретают характер беспроцентного вклада (или вклада до востребования с выплатой процентов по вкладу востребования). Это исключает вероятность накопления и одновременного предъявления банку для погашения относительно больших сумм по просроченным сертификатам.

Если акции и облигации обращаются в основном путем купли-продажи, то сертификаты обращаются путем уступки право требования - цессии даже если сертификат продается, продажа оформляется также в порядке цессии. Она представляет собой уступку требования кредитором-цедентом принадлежащего ему права другому лицу - цессионарию.

Цессия по именному сертификату оформляется на его оборотной стороне путем соглашения, в соответствии с которым цедент передает свои права цессионарию. Цессия по сертификату на предъявителя осуществляется простой передачей его другому бенефициару. В сертификате должны быть изложены условия его выпуска, обращения, оплаты и порядка цессии.

Имеются ограничения по передаче сертификатов от одного владельца к другому. Депозитный сертификат может быть передан только от юридического лица к юридическому, а сберегательный - соответственно от физического лица к физическому. Бланк именного сертификата должен иметь место для передаточных надписей.

Выпускаемые банком сертификаты должны быть изготовлены типографским способом, отвечать требованиям, предъявляемым к подобного рода ценным бумагам.

В практике российских банков широкое распространение получил выпуск собственных векселей, что позволяет им увеличить объем привлеченных средств, а его клиенты получают универсальное платежное средство. Порядок выпуска коммерческими банками собственных векселей регламентируется письмом ЦБ РФ № 26 от 23 февраля 1995 г. “Об операциях коммерческих банков с векселями и изменениях в порядке бухгалтерского учета банковских операций с векселями”.

Банковский вексель удостоверяет, что юридическое или физическое лицо внесло в банк депозит в сумме и в валюте, указанной в векселе. Банк, в свою очередь, обязуется погасить такой вексель при предъявлении его к оплате в указанный на нем срок. При этом на вексель начисляется определенный процентный доход, если он продан по номинальной стоимости. При продаже векселя с дисконтом сумма дисконта является будущим доходом векселедержателя. Коммерческие банки выпускают только простые векселя в рублях и иностранной валюте.

Вексель может использоваться векселедержателем для расчетов по любым видам платежей, его передача не ограничивается статусом векселедержателя (физическое или юридическое лицо). Передача векселя осуществляется с помощью индоссамента на обратной стороне векселя, либо листа, выпускаемого дополнительно к векселю и носящего название алонж.

В соответствии с Законом “О банках и банковской деятельности в РФ” банки “могут выпускать, покупать, продавать и хранить платежные документы и ценные бумаги (чеки, векселя...), осуществлять иные операции с ними как в рублях, так и в иностранной валюте”. В соответствии с ним валютный вексель является платежным документом в иностранной валюте, относится к валютным ценностям, а операции с валютными векселями рассматриваются в качестве валютных операций.

К достоинствам валютного векселя как инструмента привлечения валютных средств относится возможность варьирования срока платежа и выбора способа платежа.

Помимо преимуществ, предоставляемых эмитентам и держателям векселей самой формой векселя, возможности применения валютного векселя могут быть расширены путем увеличения его ликвидности.

Ликвидность векселя может быть, в частности, обеспечена досрочным погашением векселя в банке-эмитенте, а также посредством учета векселя в одном из коммерческих банков.

 

 

Предыдущая3456789101112131415161718Следующая

---

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском по сайту:

©2015 - 2024 stydopedia.ru Все материалы защищены законодательством РФ.