Сделай Сам Свою Работу на 5

Раздел 3. Финансовое состояние предприятия ООО «Бест Ботлинг»





Анализ динамики активов финансовых результатов (таблица 1), тыс. руб.

Таблица 1 – Анализ динамики активов финансовых результатов

Показатели На начало года, тыс. руб. На конец года, тыс. руб. Темп прироста, %
Активы -16
Выручка от реализации -7
Валовая прибыль +43
Чистая прибыль +14697

 

Показатели деятельности формируются на основе бухгалтерской отчетности оперативных данных за 2008 год. Для определения эффективности деятельности предприятия проведем структурный анализ активов и пассивов, анализ динамики активов и финансовых результатов, показанных в таблице 1.

Вывод: как видно из таблицы 1 происходит повышение финансовых результатов ООО «Бест Ботлинг». Валовая прибыль и чистая прибыль увеличилась на 43 % и 14697%. Выручка от реализации уменьшилась на 7%, в активах наблюдается также снижение темпов роста на 16%, что свидетельствует о снижение эффективности деятельности предприятия.

Общую структуру активов характеризует коэффициент соотношения оборотного и необоротного активов (таблица 2).

Анализ соотношения оборотного и необоротного активов, тыс. руб.



К о/в = оборотные активы/ внеоборотные активы.

Таблица 2 – Анализ соотношения оборотного и необоротного активов

Показатели На начало года, тыс. руб. На конец года, тыс. руб. Относительный показатель, %
Внеоборотные активы -13
Оборотные активы -16
К о/в 40,08 38,7 -

 

Вывод: Предприятие рационально использует финансовые ресурсу, т.к. оборотные активы - уменьшились на 16% , темпы роста равномерны. Это является хорошим моментом для производящих предприятий.

Более подробную, структуру и ее изменений проведем в таблице 3.

Таблица 3 – Анализ внеоборотных активов, тыс. руб.

Показатели На начало года На конец года Изменение показателей,% Доля изменений, %
Нематериальные активы +368 +114
Основные средства -1494 -16
Незавершенное строительство -152 -41
Доходные вложения в материальные ценности - - - -
Долгосрочные финансовые вложения - - - -
Отложенные налоговые активы - - - -
Прочие внеоборотные активы - - - -

 



Вывод: на основе анализа таблицы 3 , видно, что есть прирост нематериальных активов. Это свидетельствует о инновационном характере . Прирост в основных средствах имеет отрицательное значение,т.е. уменьшился на 16% , это свидтельствует тому,что предприятие не стремится к расширению. Также видно, уменьшение доли незавершенного строительства на 41% , т.е. предприятие не вкладывает деньги в строительство.

Стратегия предприятия ООО «Бест Ботлинг» не направлена на расширение производства, и на строительство новых зданий или новых цехов.

Анализ оборотных активов (таблица 4), тыс. руб.

Таблица 4 – Анализ оборотных активов

Показатели На начало года На конец года Изменение,  
абсолютное,«+», «-» %
Запасы +52123 +56
НДС на приобретенные ценности - -294 -100
Дебюторская задолженность - - - -
краткосросная дебиторская задолженность - - - -
Краткосрочные финансовые вложения -35688 -45
Денежные средства -85 -15
Прчие активы - - - -

Анализ запасов (таблица 5), тыс. руб.

Таблица 5 – Анализ запасов

Показатели На начало года На конец года Изменения
абсолютные %
Сырье и материалы +208 +2,7
Затраты в незавершенное производство - - - -
Готовая продукция и товары для перепродажи +51532 +61
Товары отгружены - - - -
Расходы будущих периодов +383 +563
Прочие запасы - - - -
Итого запасов +52123 +56,5

 

Вывод: В течение года произошло увеличение сырья и материалов на 2,7 % это свидетельствует о затаривании. Возросла готовая продукция и товары для перепродажи на 61%.Для финансового оздоровления необходимо наладить каналы сбыта. Снижение финансовой устойчивости, следовательно, надо увеличить реализацию товаров на складе.



 

Анализ пассивов

Структуру пассивов характеризует коэффициент автономии, соотношения заемных и собственных средств.

Нормальные ограничения для коэффициентов:

К а > 0,5; К з/с < 1

Реальный собственный капитал (таблица 6), тыс. руб.

Таблица 6 – Реальный собственный капитал

Показатели На начало года На конец года
Капитал и резервы
Доходы будущих периодов - -
Фонды потребления - -
Реальный собственный капитал

 

Скорректированные заемные средства (таблица 7), тыс. руб.

Таблица 7 – Скорректированные заемные средства

Показатели На начало года На конец года
Долгосрочные пассивы
Краткосрочные пассивы
Доходы будущих периодов - -
Фонды потребления - -
Скорректированные заемные средства

 

В таблице 8 произведен анализ структуры пассивов.

Таблица 8 – Анализ структуры пассивов

Показатели Фактические значения Удельный вес, %
На н/г На к/г На н/г На к/г
Реальный собственный капитал 46,4
Скорректированные заемные средства 53,6
Итого совокупных пассивов

 

К авт = реальный собственный капитал/собственные пассивы.

На н/г 190019/409120=0,5

На к/г 142837/344243=0,4

К з/с = заемные средства/реальный собственный капитал.

На н/г 219101/190019=1,2

На к/г 201406/142837=1,4

Вывод: Коэффициент автономии иначе называется коэффициентом финансовой независимости. Он показывает долю активов должника, которые обеспечиваются собственными средствами. Коэффициент на начало года составил 0,5 на конец года 0,4. Это свидетельствует о финансовой независимости предприятия на начало года, и о финансовой зависимости на конец года. Для финансового оздоровления предприятия необходимо принять меры по снижению заемных средств и по повышению коэффициента финансовой независимости.

Коэффициент соотношения заемных и собственных средств относится к коэффициентам финансовой устойчивости предприятия. Он показывает, сколько приходится заемных средств на 1 рубль собственных средств.

На анализируемом предприятии коэффициент финансовой устойчивости на начало года был 1,2 ,на конец года стал 1,4. Положение на предприятии ухудшилось. Заемных средств больше чем собственных, предприятие финансово не устойчиво. В плане финансового оздоровления надо провести мероприятия по повышению финансовой устойчивости предприятия.

Анализ структуры реального собственного капитала показан в таблице 9,тыс. руб.

Таблица 9 – Анализ структуры реального собственного капитала

Показатели Факт. значения Удельный вес, %
На н/г На к/г На н/г На к/г
Уставной капитал
Добавочный капитал - - - -
Резервный капитал - - - -
Нераспределенная прибыль
Доходы будущих периодов - - - -
Итого  
Реальный собственный капитал    
Коэффициент накопления собственного капитала    

Вывод: Реальный собственный капитал формируется из уставного капитала. Строение уставного капитала увеличилось. На снижение собственного капитала повлияло снижение нераспределенной прибыли. Коэффициент накопления собственного капитала остался неизменным.

Структура заемных средств (таблица 10), тыс. руб.

Таблица 10 – Структура заемных средств

Показатели Факт. значение Удельный вес, %
На н/г На к/г На н/г На к/г
Долгосрочные заемные средства 46,2
Отложенные налоговые обязательства - - - -
Прочие долгосрочные обязательства - - - -
Краткосрочные заемные средства 42,1
Кредиторская задолженность 11,7
Задолженность перед участниками по выплате доходов - - - -
Резервы предстоящих расходов - - - -
Прочие краткосрочные обязательства - - - -
Итого заемных средств

Вывод: Повышается устойчивость предприятия, так как увеличиваются долгосрочные заемные средства, а кредиторская задолженность уменьшается. Правильная финансовая политика.

Соотношение заемных и собственных средств

Рассматривается также коэффициент соотношения краткосрочных пассивов и постоянного капитала.

К к. п/п.к = скорректированные краткосрочные пассивы/реальный собственный капитал + скорректированные долгосрочные пассивы

Расчет коэффициента соотношения краткосрочных пассивов и постоянного капитала (таблица 11), тыс. руб.

Таблица 11 – Расчет коэффициента соотношения краткосрочных пассивов и постоянного капитала

Показатели На н/г На к/г
Долгосрочные пассивы
Краткосрочные пассивы
Реальный собственный капитал
Коэффициент соотношения крат. пассивов и постоянного капитала 0,5 0,5

Вывод: Предприятие финансово устойчиво.

Далее проведем анализ финансовой устойчивости предприятия. Согласно п.4 ст.35 закона РФ «Об акционерных обществах» если по окончанию 2-го и каждого последующего финансового года стоимость чистых активов общества оказывается меньше его уставного капитала , общество обязано объявить об уменьшении своего уставного капитала до величины, не превышающей стоимости его чистых активов, поэтому разница уставного и собственного капитала является основным исходным показателем устойчивости финансового состояния организации.

Анализ разности реального и собственного уставного капитала (таблица 12), тыс. руб.

Таблица 12 – Анализ разности реального и собственного уставного капитала

Показатели На н/г На к/г
Уставной капитал
Реальный собственный капитал
Разница реального собственного капитала и уставного капитала

 

Вывод: Все в соответствии с законом РФ «Об акционерных обществах» п.4 ст.35.

Анализ обеспеченности запасов источниками средств проводится в рамках трехмерной модели финансовой устойчивости, тыс.руб. Результаты в таблице 13.

Таблица 13 – Трехмерная модель финансовой устойчивости

Показатели На н/г На к/г Абсолютные изменения
Реальный собственный капитал -47182
Внеоборотные активы и долгосрочная дебиторская задолженность -1278
Наличие собственных оборотных средств -45904
Долгосрочные пассивы +14756
Наличие долгосрочных источников формирования запасов -31148
Краткосрочные кредиты и заемные средства -32451
Общая величина основных источников формирования запасов З99161 -63599
Общая величина запасов - - -
Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств -45904
Излишек (+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования запасов -31148
Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников запасов -63599

Вывод: Анализ показал недостаток долгосрочных источников формирования запасов, общей величины основных источников запасов, собственных оборотных средств. У предприятия появляется все больше долгов. Надо проводить коренное финансовое оздоровление предприятия, т.к. наличие собственных средств все больше уходит в недостаток. Предприятие все больше впадает в « долговую яму».

Анализ финансовой устойчивости (таблица 14).

Дадим нормативное значение коэффициента финансовой устойчивости.

Таблица 14 – Анализ финансовой устойчивости

Коэффициент Способ расчета   На начало На конец Нормативное значение
Коэффициент финансовой независимости Реальный собственный капитал/валюту баланса 0,5 0,4 >=0,5
Коэф. Соотношения заемных и собственных средств Скорректированные заемные средства/реальный собственный капитал 1,2 1,4 <=1
Коэф. самофинансирования Реальный собственный капитал/ Скорректированные заемные средства 0,9 0,7 <1
Коэф. обеспеченности собственными оборотными средствами Собственные оборотные средства/оборотные активы 0,5 0,4 0,1-0,3
Коэф. маневренности Собственные оборотные средства/ реальный собственный капитал 0,1-0,5
Коэф. Финансовой напряженности Скорректированные заемные средства/ валюту баланса 0,5 0,6 <0,5

 

Вывод: Коэффициент финансовой независимости на начало года имеет нормативное значение, но вот на конец года снижается на 0,1 – уменьшается вероятность организации погасить долги за счет собственных средств. Предприятие обеспеченно собственными оборотными средствами. Коэффициент маневренности показывает, какая часть соб­ственных средств предприятия находится в мобильной форме, позволяющей относительно свободно маневрировать этими средствами. Невысокие значения коэффициента ма­невренности отрицательно характеризуют финансовое со­стояние.

 








Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском по сайту:



©2015 - 2024 stydopedia.ru Все материалы защищены законодательством РФ.