УПРАВЛЕНИЕ ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ

2.1 Исходные данные и задания

Фирма производит и отгружает клиентам товары в январе на сумму 1065 ?. Отгрузка проводится двумя партиями: на 15-й день месяца и в последний день месяца. Фирма имеет относительно стабильных партнеров, которые проводят оплату по следующей схеме: 15% при отгрузке, 30% при получении клиентами товаров (примерно через 10 дней после отгрузки), 40% через 30 дней после отгрузки, 12% через 3 месяца, 3% остается в безнадежных долгах. Ежемесячно фирма наращивает отгрузку на 2%.

1. Составить полугодовой график денежных поступлений.

2. Составить график изменения дебиторской задолженности.

3. На конец каждого месяца рассчитать:

a) суммарный коэффициент инкассации;

b) коэффициент инкассации по отгрузке каждого месяца.

4. Стоит задача уменьшения дебиторской задолженности примерно вдвое. Разработать необходимую для этого схему платежей.

5. Стоит задача увеличения среднего коэффициента инкассации за полугодие примерно до 0,8. Разработать необходимую для этого схему платежей.

Методические рекомендации по выполнению раздела

Задание 2.1

Методика расчета рассматривается на основе следующих данных:

Таблица 2.1 – Исходные данные для расчета графика денежных поступлений

Рассчитывается помесячная отгрузка и для каждой полумесячной партии определяются объемы оплаты с учетом схемы платежей. Все денежные поступления суммируются, и результаты заносятся в раздел «Поступления» таблицы 2.2.

Пример расчета для первой половины марта:

Продажа (отгрузка) = ((1065*(1+2/100%))*(1+4/100%) = 1130 ?

Первая мартовская партия:

1130/2 = 565?

Поступления по первой мартовской партии:

- 15% при отгрузке = 565 × 0,15 = 85?,

- 30% через 10 дней после отгрузки = 565 × 0,30 = 169 ?,

- 40% через 30 дней после отгрузки = 565 × 0,40 = 226 ?,

- 12% через 90 дней после отгрузки = 565 × 0,12 = 68 ?.

Поступление в первой половине марта за вторую февральскую партию:

- 30% через 10 дней после отгрузки = 543 × 0,30 = 163 ?.

Поступление в первой половине марта за первую февральскую партию:

- 40% через 30 дней после отгрузки = 543 × 0,40 = 217?.

Всего поступлений в первой половине марта:

85 + 163 + 217 = 465?.

Таблица 2.2 – График изменения денежных поступлений и дебиторской задолженности

	январь	февраль	март	апрель	май	июнь
1
Продажи (отгрузка)	533
Поступления	80
	160
		213
						64
Всего поступления
Дебиторская задолженность	453	453
	-160	-160	-163	-163	-169	-169	-180	-180	-194	-194	-213
		-213	-213	-217	-217	-226	-226	-240	-240	-259	-259
						-64	-64	-65	-65	-68	-68
Всего дебиторская задолженность
Суммарный коэффициент инкассации		0,300		0,572		0,661		0,731		0,771		0,796
Коэффициент инкассации	отгрузки в январе		0,300		0,850		0,850		0,970		0,970		0,970
отгрузки в феврале				0,300		0,850		0,850		0,970		0,970
отгрузки в марте						0,300		0,850		0,850		0,970
отгрузки в апреле								0,300		0,850		0,850
отгрузки в мае										0,300		0,850
отгрузки в июне												0,300

Задание 2.2

С учетом помесячной отгрузки платежей по каждой партии определяется увеличение или уменьшение дебиторской задолженности. Все изменения дебиторской задолженности суммируются (с учетом знака) и результаты заносятся в раздел «Дебиторская задолженность» таблицы 2.2.

Пример расчета дебиторской задолженности на конец первой половины марта:

5685 – 85 = 480? (новая дебиторская задолженность по первой мартовской партии),

-163 ? (погашенная дебиторская задолженность по второй февральской партии),

-217 ? (погашенная дебиторская задолженность по первой февральской партии).

Дебиторская задолженность на конец февраля составляла 924 ?.

Всего дебиторская задолженность на конец первой половины марта составила:

920 + 480 – 163 – 217 = 1020 ?.

Задание 2.3

Суммарный коэффициент инкассации показывает долю денежных поступлений на определенный момент времени в общем объеме отгрузки (в данном случае с начала года). Он рассчитывается по формуле:

где TR_t^S – суммарная отгрузка с начала возникновения задолженности (года) до конца расчетного периода (месяца t), ?;

M_t^S – суммарные денежные поступления с начала возникновения задолженности (года) до конца расчетного периода (месяца t), ?.

Коэффициент инкассации по отгрузке каждого месяца показывает долю денежных поступлений на определенный момент времени в объеме отгрузки конкретного месяца. Он рассчитывается по формуле:

где TR_t^p – отгрузка месяца Р, ?;

M_t^Р – денежные поступления с начала возникновения задолженности по отгрузке месяца Р до конца расчетного периода (месяца t), ?.

Пример расчета суммарного коэффициента инкассации на последний день марта:

К_М^∑ = (80+240+454+457+465+471)/ (1065+1086+1130) = 0,661

Коэффициент инкассации в марте по отгрузке за январь:

К_Я^М = (80 × 2 + 160 × 2 + 213 × 2)/ 1065 = 0,85

Коэффициент инкассации в марте по отгрузке за февраль:

К_Ф^М = (81 × 2 + 163 × 2 + 217 × 2)/ 1086 =0,85

Коэффициент инкассации в марте по отгрузке в марте:

К_М^М = (85 × 2+ 169)/ 1130 = 0,3

Задание 2.4

Для уменьшения дебиторской задолженности необходимо приблизить платежи к моменту отгрузки. Покупателям это не выгодно, фирме-продавцу выгодно. Для выполнения задания необходимо менять схему оплаты и рассчитывать дебиторскую задолженность. Результаты заносятся в таблицу 2.3.

Средняя дебиторская задолженность на конец месяца для базовой схемы оплаты:

(746 + 920 + 1114 + 1203 + 1319 + 1468)/6 = 1128?

Средняя дебиторская задолженность на конец месяца при предлагаемой схеме оплаты:

(389 + 450 + 520 + 580 + 653 + 742)/6 = 556?

Таблица 2.3 – Уменьшение дебиторской задолженности

Задание 2.5

Для увеличения коэффициента инкассации необходимо приблизить платежи к моменту отгрузки. Покупателям это не выгодно, фирме-продавцу выгодно. Для выполнения задания необходимо менять схему оплаты и рассчитывать суммарный коэффициент инкассации. Результаты заносятся в таблицу 2.4.

Средний суммарный коэффициент инкассации на конец месяца при базовой схеме платежей:

(0,3 + 0,572 + 0,611 + 0,731 + 0,771 + 0,796)/ 6 = 0,639

Средний суммарный коэффициент инкассации на конец месяца при предлагаемой схеме оплаты:

(0,595 + 0,771 + 0,828 + 0,86 + 0,878 + 0,889)/ 6 = 0,803

Таблица 2.4 – Увеличение коэффициента инкассации

Варианты заданий по разделу

Исходные данные по вариантам заданий приведены в таблице 2.5.

Таблица 2.5 – Исходные данные по вариантам для самостоятельного выполнения

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском по сайту: