|
График реализации проекта
1. Срок реализации проекта:2011-2016 гг.;
1.1. 2011 г. – приобретение сельскохозяйственной техники и оборудования для выращивания моркови;
1.2. 2011 г. – реконструкция овощехранилища;
1.3. 2013 г. – выход на проектную мощность;
2. Планируемая дата окупаемости проекта: 2015 г.
АНАЛИЗ РИСКОВ ПРОЕКТА И МЕХАНИЗМЫ ИХ ПРЕДОТВРАЩЕНИЯ
В процессе реализации проекта, а также в период своего дальнейшего функционирования, сельскохозяйственная организация может столкнуться с различными видами рисков. Для данного проекта был проведен качественный и количественный анализ рисков. Качественная оценка базируется на экспертных оценках вероятности возникновения угроз и степени их неблагоприятных последствий. Количественная оценка рисков выражает степень их воздействия в числовых величинах. Качественный анализ рисков проекта был проведен методом экспертного опроса, в котором рассматривались внешние риски (связанные с изменением экономической ситуации) и внутренние (связанные с функционированием проекта).
Качественный анализ рисков позволяет сделать заключение об устойчивом положении проекта в случае неблагоприятного на него воздействия факторов внешней и внутренней среды (таблица 46).
Стоит отметить, что согласно Краевой целевой программе “Развитие сельского хозяйства и регулирование рынков сельскохозяйственной продукции, сырья и продовольствия в Пермском крае на 2009-2012 годы” субсидии на возмещение части затрат сельскохозяйственным товаропроизводителям по страхованию урожая сельскохозяйственных культур предоставляются на основании заключенных договоров страхования между сельскохозяйственными товаропроизводителями и страховыми организациями, имеющими лицензию на проведение такого вида страхования. В целом, снижение уровня основных рисков также нивелируется за счет государственной поддержки сельскохозяйственных товаропроизводителей на федеральном, краевом и муниципальном уровнях.
Таблица 46 – Качественный анализ рисков проекта и механизмы их предотвращения
Виды риска
| Оценка риска
| Комментарии экспертов
| Внешние риски
| Выход на рынок нового “сильного” игрока
| Средний
| Рынок овощей Пермского края недостаточно насыщен качественной продукцией, и выход еще одного игрока не повлечет за собой существенного изменения доли организации.
| Перенасыщение рынка и, как следствие, снижение спроса на овощи
| Низкий
| В Пермском крае уровень спроса на овощи находится на стабильно высоком уровне, относительно Российской Федерации.
| Повышение конкуренции и как следствие снижение рентабельности бизнеса
| Низкий
| Ассортиментная линейка овощей, представленная на рынке Пермского края, имеет существенный потенциал развития в направлении дифференциации продукта.
| Внутренние риски
| Неправильный выбор маркетинговой стратегии проекта
| Низкий
| Риск снижают результаты маркетингового исследования рынка овощей Пермского края.
| Снижение качества продукции из-за недостаточного опыта персонала
| Средний
| Риск должен быть практически исключен наймом квалифицированного персонала.
| Нехватка средств для финансирования проекта
| Низкий
| Риск сводится к минимуму, так как организация имеет достаточное обеспечение по проекту и возможность привлечения дополнительных ресурсов из других сфер своей деятельности.
| Поломки оборудования
| Низкий
| Риск снижается за счет подбора сертифицированного оборудования, его сервисного обслуживания в специализированных фирмах, квалифицированной эксплуатации, проведения регулярного технического обслуживания и плановых осмотров.
| Болезни растений
| Средний
| Данный риск минимизируется за счет государственной поддержки мероприятий по снижению рисков в сельском хозяйстве.
|
Анализ чувствительности проекта
Таблица 47 – Анализ чувствительности проекта, млн. руб.
Показатели
| -30%
| -20%
| -10%
| 10%
| 20%
| 30%
| NPV по цене продукции
| -14,26
| -6,92
| 1,75
| 23,61
| 35,06
| 46,51
| NPV по объему продаж продукции
| 0,75
| 3,92
| 7,67
| 17,1
| 22,05
| 26,99
| NPV по себестоимости продукции
| 27,17
| 23,0
| 18,07
| 5,66
| -0,85
| -7,35
| NPV по объему инвестиций
| 18,76
| 16,93
| 14,76
| 9,3
| 6,44
| 3,58
|
Таблица 48 – Анализ чувствительности проекта, % прироста
Показатели
| -30%
| -20%
| -10%
| 10%
| 20%
| 30%
| NPV по цене продукции
| -217,3
| -156,9
| -85,6
| 94,1
| 188,3
| 282,5
| NPV по объему продаж продукции
| -93,8
| -67,8
| -36,9
| 40,6
| 81,3
| 121,9
| NPV по себестоимости продукции
| 123,4
| 89,1
| 48,6
| -53,5
| -107,0
| -160,4
| NPV по объему инвестиций
| 54,3
| 39,2
| 21,4
| -23,5
| -47,0
| -70,6
|
ОБЕСПЧЕНИЕ ПРОЕКТА
Расчет требуемого объема обеспечения (О) для данного проекта производится исходя из следующих параметров кредита:
О=[С+С*(П/12*(Д+(Т-Д)/2))]*К,где:
С – сумма кредита, руб. – 20,0 млн. руб.;
П – процентная ставка (процентов годовых / 100) – 14,0% (без учета государственной поддержки) или 6,0% (с учетом государственной поддержки);
Т– период кредитования (количество месяцев) – 60 мес.;
Д – отсрочка погашения основного долга (количество месяцев):
- по реконструкции овощехранилища – 24 мес.;
- по сельскохозяйственной технике – 12 мес.
К– коэффициент увеличения суммы обязательств, обеспечивающий покрытие штрафных санкций, судебных издержек, затрат на реализацию, а также других возможных издержек, – 1,3.
Таблица 49 – Обеспечение, необходимое под кредитование реконструкции овощехранилища
Показатели
| Вариант 1 (без учета государственной поддержки)
| Вариант 2 (с учетом государственной поддержки)
| Заемные средства, млн. руб.
| 15,5
| Ставка рефинансирования, %
| 8,0
| Период кредитования, мес.
|
| Отсрочка погашения основного долга, мес.
|
| Коэффициент увеличения суммы обязательств
| 1,3
| Процентная ставка по кредиту, %
| 14,0
| 6,0
| Обеспечение, млн. руб.
| 30,02
| 24,38
| Таблица 50 – Обеспечение, необходимое под кредитование приобретения сельскохозяйственной техники
Показатели
| Вариант 1 (без учета государственной поддержки)
| Вариант 2 (с учетом государственной поддержки)
| Заемные средства, млн. руб.
| 4,5
| Ставка рефинансирования, %
| 8,0
| Период кредитования, мес.
|
| Отсрочка погашения основного долга, мес.
|
| Коэффициент увеличения суммы обязательств
| 1,3
| Процентная ставка по кредиту, %
| 14,0
| 6,0
| Обеспечение, млн. руб.
| 8,31
| 6,90
|
Следовательно, для реализации проекта необходимо иметь обеспечение кредита в размере 38,33 млн. руб. (без учета государственной поддержки), или 31,28 млн. руб. (с учетом государственной поддержки) (таблица 51).
В качестве обеспечения проекта могут быть рассмотрены:
1. Земли сельскохозяйственного назначения – 500 гектар;
2. Приобретаемая сельскохозяйственная техника.
Таблица 51 – Обеспечение, необходимое под кредитование проекта в целом
Показатели
| Вариант 1 (без учета государственной поддержки)
| Вариант 2 (с учетом государственной поддержки)
| Заемные средства, руб.
| 20,0
| Ставка рефинансирования, %
| 8,0
| Период кредитования, мес.
|
| Отсрочка погашения основного долга, мес.
| 12 и 24
| Коэффициент увеличения суммы обязательств
| 1,3
| Процентная ставка по кредиту, %
| 14,0
| 6,0
| Обеспечение, млн. руб.
| 38,33
| 31,28
|
ПРИЛОЖЕНИЯ
Приложение 1
Кредитные обязательства по проекту на 5-летний период, в расчете по месяцам (без учета государственной поддержки)
Дата
| Выдача кредита, руб.
| Возврат основного долга, руб.
| Остаток основного долга, руб.
| Дней пользования кредитом
| Проценты по кредиту, руб.
| Возврат основного долга и процентов по кредиту, руб.
| 31.12.2010
| 20000000,0
| 0,0
| 20000000,0
|
| 0,0
| 0,0
| 31.01.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 237808,2
| 237808,2
| 28.02.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 214794,5
| 214794,5
| 31.03.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 237808,2
| 237808,2
| 30.04.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 230137,0
| 230137,0
| 31.05.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 237808,2
| 237808,2
| 30.06.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 230137,0
| 230137,0
| 31.07.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 237808,2
| 237808,2
| 31.08.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 237808,2
| 237808,2
| 30.09.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 230137,0
| 230137,0
| 31.10.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 237808,2
| 237808,2
| 30.11.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 230137,0
| 230137,0
| 31.12.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 237808,2
| 237808,2
| 31.01.2012
|
| 93750,0
| 19906250,0
|
| 237808,2
| 331558,2
| 29.02.2012
|
| 93750,0
| 19812500,0
|
| 221422,9
| 315172,9
| 31.03.2012
|
| 93750,0
| 19718750,0
|
| 235578,8
| 329328,8
| 30.04.2012
|
| 93750,0
| 19625000,0
|
| 226900,7
| 320650,7
| 31.05.2012
|
| 93750,0
| 19531250,0
|
| 233349,3
| 327099,3
| 30.06.2012
|
| 93750,0
| 19437500,0
|
| 224743,2
| 318493,2
| 31.07.2012
|
| 93750,0
| 19343750,0
|
| 231119,9
| 324869,9
| 31.08.2012
|
| 93750,0
| 19250000,0
|
| 230005,1
| 323755,1
| 30.09.2012
|
| 93750,0
| 19156250,0
|
| 221506,8
| 315256,8
| 31.10.2012
|
| 93750,0
| 19062500,0
|
| 227775,7
| 321525,7
| 30.11.2012
|
| 93750,0
| 18968750,0
|
| 219349,3
| 313099,3
| 31.12.2012
|
| 93750,0
| 18875000,0
|
| 225546,2
| 319296,2
| 31.01.2013
|
| 524305,6
| 18350694,4
|
| 224431,5
| 748737,1
| 28.02.2013
|
| 524305,6
| 17826388,9
|
| 197081,4
| 721387,0
| 31.03.2013
|
| 524305,6
| 17302083,3
|
| 211963,1
| 736268,6
| 30.04.2013
|
| 524305,6
| 16777777,8
|
| 199092,5
| 723398,0
| 31.05.2013
|
| 524305,6
| 16253472,2
|
| 199494,7
| 723800,2
| 30.06.2013
|
| 524305,6
| 15729166,7
|
| 187026,3
| 711331,8
| 31.07.2013
|
| 524305,6
| 15204861,1
|
| 187026,3
| 711331,8
| 31.08.2013
|
| 524305,6
| 14680555,6
|
| 180792,0
| 705097,6
| 30.09.2013
|
| 524305,6
| 14156250,0
|
| 168926,9
| 693232,5
| 31.10.2013
|
| 524305,6
| 13631944,4
|
| 168323,6
| 692629,2
| 30.11.2013
|
| 524305,6
| 13107638,9
|
| 156860,7
| 681166,3
| 31.12.2013
|
| 524305,6
| 12583333,3
|
| 155855,2
| 680160,8
| 31.01.2014
|
| 524305,6
| 12059027,8
|
| 149621,0
| 673926,6
| продолжение таблицы
| Дата
| Выдача кредита, руб.
| Возврат основного долга, руб.
| Остаток основного долга, руб.
| Дней пользования кредитом
| Проценты по кредиту, руб.
| Возврат основного долга и процентов по кредиту, руб.
| 28.02.2014
|
| 524305,6
| 11534722,2
|
| 129510,7
| 653816,2
| 31.03.2014
|
| 524305,6
| 11010416,7
|
| 137152,6
| 661458,1
| 30.04.2014
|
| 524305,6
| 10486111,1
|
| 126695,2
| 651000,8
| 31.05.2014
|
| 524305,6
| 9961805,6
|
| 124684,2
| 648989,7
| 30.06.2014
|
| 524305,6
| 9437500,0
|
| 114629,0
| 638934,6
| 31.07.2014
|
| 524305,6
| 8913194,4
|
| 112215,8
| 636521,3
| 31.08.2014
|
| 524305,6
| 8388888,9
|
| 105981,5
| 630287,1
| 30.09.2014
|
| 524305,6
| 7864583,3
|
| 96529,7
| 620835,2
| 31.10.2014
|
| 524305,6
| 7340277,8
|
| 93513,1
| 617818,7
| 30.11.2014
|
| 524305,6
| 6815972,2
|
| 84463,5
| 608769,0
| 31.12.2014
|
| 524305,6
| 6291666,7
|
| 81044,7
| 605350,3
| 31.01.2015
|
| 524305,6
| 5767361,1
|
| 74810,5
| 599116,1
| 28.02.2015
|
| 524305,6
| 5243055,6
|
| 61939,9
| 586245,4
| 31.03.2015
|
| 524305,6
| 4718750,0
|
| 62342,1
| 586647,6
| 30.04.2015
|
| 524305,6
| 4194444,4
|
| 54297,9
| 578603,5
| 31.05.2015
|
| 524305,6
| 3670138,9
|
| 49873,7
| 574179,2
| 30.06.2015
|
| 524305,6
| 3145833,3
|
| 42231,7
| 566537,3
| 31.07.2015
|
| 524305,6
| 2621527,8
|
| 37405,3
| 561710,8
| 31.08.2015
|
| 524305,6
| 2097222,2
|
| 31171,0
| 555476,6
| 30.09.2015
|
| 524305,6
| 1572916,7
|
| 24132,4
| 548438,0
| 31.10.2015
|
| 524305,6
| 1048611,1
|
| 18702,6
| 543008,2
| 30.11.2015
|
| 524305,6
| 524305,6
|
| 12066,2
| 536371,8
| 31.12.2015
|
| 524305,6
| 0,0
|
| 6234,2
| 530539,8
| Всего
| 20000000,0
| 20000000,0
| X
|
| 9603228,9
| 29603228,9
|
Кредитные обязательства по проекту на 5-летний период, в расчете по годам (без учета государственной поддержки)
Год
| Дней пользования кредитом
| Возврат основного долга, тыс. руб.
| Проценты по кредиту, тыс. руб.
| Возврат основного долга и процентов по кредиту, тыс. руб.
|
|
| 0,0
| 2800,0
| 2800,0
|
|
| 1125,0
| 2735,1
| 3860,1
|
|
| 6291,7
| 2236,9
| 8528,5
|
|
| 6291,7
| 1356,0
| 7647,7
|
|
| 6291,7
| 475,2
| 6766,9
| Всего
|
| 20000,0
| 9603,2
| 29603,2
|
Приложение 2
Кредитные обязательства по проекту на 5-летний период, в расчете по месяцам (с учетом государственной поддержки)
Дата
| Выдача кредита, руб.
| Возврат основного долга, руб.
| Остаток основного долга, руб.
| Дней пользования кредитом
| Проценты по кредиту, руб.
| Возврат основного долга и процентов по кредиту, руб.
| 31.12.2010
| 20000000,0
| 0,0
| 20000000,0
|
| 0,0
| 0,0
| 31.01.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 106164,4
| 106164,4
| 28.02.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 95890,4
| 95890,4
| 31.03.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 106164,4
| 106164,4
| 30.04.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 102739,7
| 102739,7
| 31.05.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 106164,4
| 106164,4
| 30.06.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 102739,7
| 102739,7
| 31.07.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 106164,4
| 106164,4
| 31.08.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 106164,4
| 106164,4
| 30.09.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 102739,7
| 102739,7
| 31.10.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 106164,4
| 106164,4
| 30.11.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 102739,7
| 102739,7
| 31.12.2011
|
| 0,0
| 20000000,0
|
| 106164,4
| 106164,4
| 31.01.2012
|
| 93750,0
| 19906250,0
|
| 106164,4
| 199914,4
| 29.02.2012
|
| 93750,0
| 19812500,0
|
| 98849,5
| 192599,5
| 31.03.2012
|
| 93750,0
| 19718750,0
|
| 105169,1
| 198919,1
| 30.04.2012
|
| 93750,0
| 19625000,0
|
| 101294,9
| 195044,9
| 31.05.2012
|
| 93750,0
| 19531250,0
|
| 104173,8
| 197923,8
| 30.06.2012
|
| 93750,0
| 19437500,0
|
| 100331,8
| 194081,8
| 31.07.2012
|
| 93750,0
| 19343750,0
|
| 103178,5
| 196928,5
| 31.08.2012
|
| 93750,0
| 19250000,0
|
| 102680,9
| 196430,9
| 30.09.2012
|
| 93750,0
| 19156250,0
|
| 98887,0
| 192637,0
| 31.10.2012
|
| 93750,0
| 19062500,0
|
| 101685,6
| 195435,6
| 30.11.2012
|
| 93750,0
| 18968750,0
|
| 97923,8
| 191673,8
| 31.12.2012
|
| 93750,0
| 18875000,0
|
| 100690,3
| 194440,3
| 31.01.2013
|
| 524305,6
| 18350694,4
|
| 100192,6
| 624498,2
| 28.02.2013
|
| 524305,6
| 17826388,9
|
| 87982,8
| 612288,3
| 31.03.2013
|
| 524305,6
| 17302083,3
|
| 94626,4
| 618931,9
| 30.04.2013
|
| 524305,6
| 16777777,8
|
| 88880,6
| 613186,1
| 31.05.2013
|
| 524305,6
| 16253472,2
|
| 89060,1
| 613365,7
| 30.06.2013
|
| 524305,6
| 15729166,7
|
| 83493,9
| 607799,4
| 31.07.2013
|
| 524305,6
| 15204861,1
|
| 83493,9
| 607799,4
| 31.08.2013
|
| 524305,6
| 14680555,6
|
| 80710,7
| 605016,3
| 30.09.2013
|
| 524305,6
| 14156250,0
|
| 75413,8
| 599719,4
| 31.10.2013
|
| 524305,6
| 13631944,4
|
| 75144,5
| 599450,0
| 30.11.2013
|
| 524305,6
| 13107638,9
|
| 70027,1
| 594332,7
| 31.12.2013
|
| 524305,6
| 12583333,3
|
| 69578,2
| 593883,8
| 31.01.2014
|
| 524305,6
| 12059027,8
|
| 66795,1
| 591100,6
| продолжение таблицы
| Дата
| Выдача кредита, руб.
| Возврат основного долга, руб.
| Остаток основного долга, руб.
| Дней пользования кредитом
| Проценты по кредиту, руб.
| Возврат основного долга и процентов по кредиту, руб.
| 28.02.2014
|
| 524305,6
| 11534722,2
|
| 57817,3
| 582122,8
| 31.03.2014
|
| 524305,6
| 11010416,7
|
| 61228,8
| 585534,4
| 30.04.2014
|
| 524305,6
| 10486111,1
|
| 56560,4
| 580865,9
| 31.05.2014
|
| 524305,6
| 9961805,6
|
| 55662,6
| 579968,1
| 30.06.2014
|
| 524305,6
| 9437500,0
|
| 51173,7
| 575479,2
| 31.07.2014
|
| 524305,6
| 8913194,4
|
| 50096,3
| 574401,9
| 31.08.2014
|
| 524305,6
| 8388888,9
|
| 47313,2
| 571618,7
| 30.09.2014
|
| 524305,6
| 7864583,3
|
| 43093,6
| 567399,2
| 31.10.2014
|
| 524305,6
| 7340277,8
|
| 41746,9
| 566052,5
| 30.11.2014
|
| 524305,6
| 6815972,2
|
| 37706,9
| 562012,5
| 31.12.2014
|
| 524305,6
| 6291666,7
|
| 36180,7
| 560486,2
| 31.01.2015
|
| 524305,6
| 5767361,1
|
| 33397,5
| 557703,1
| 28.02.2015
|
| 524305,6
| 5243055,6
|
| 27651,7
| 551957,3
| 31.03.2015
|
| 524305,6
| 4718750,0
|
| 27831,3
| 552136,8
| 30.04.2015
|
| 524305,6
| 4194444,4
|
| 24240,2
| 548545,7
| 31.05.2015
|
| 524305,6
| 3670138,9
|
| 22265,0
| 546570,6
| 30.06.2015
|
| 524305,6
| 3145833,3
|
| 18853,5
| 543159,0
| 31.07.2015
|
| 524305,6
| 2621527,8
|
| 16698,8
| 541004,3
| 31.08.2015
|
| 524305,6
| 2097222,2
|
| 13915,6
| 538221,2
| 30.09.2015
|
| 524305,6
| 1572916,7
|
| 10773,4
| 535079,0
| 31.10.2015
|
| 524305,6
| 1048611,1
|
| 8349,4
| 532654,9
| 30.11.2015
|
| 524305,6
| 524305,6
|
| 5386,7
| 529692,3
| 31.12.2015
|
| 524305,6
| 0,0
|
| 2783,1
| 527088,7
| Всего
| 20000000,0
| 20000000,0
| X
|
| 4287155,8
| 24287155,8
|
Кредитные обязательства по проекту на 5-летний период, в расчете по годам (с учетом государственной поддержки)
Год
| Дней пользования кредитом
| Возврат основного долга, тыс. руб.
| Проценты по кредиту, тыс. руб.
| Возврат основного долга и процентов по кредиту, тыс. руб.
|
|
| 0,0
| 1250,0
| 1250,0
|
|
| 1125,0
| 1221,0
| 2346,0
|
|
| 6291,7
| 998,6
| 7290,3
|
|
| 6291,7
| 605,4
| 6897,0
|
|
| 6291,7
| 212,1
| 6503,8
| Всего
|
| 20000,0
| 4287,2
| 24287,2
|
Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском по сайту:
©2015 - 2024 stydopedia.ru Все материалы защищены законодательством РФ.
|