Экономическая сущность кредитоспособности

Содержание

Введение…………………………………………………………………………..3

Глава 1. Теоретические основы оценки кредитоспособности заемщика...6

1.1 Экономическая сущность оценки кредитоспособности……………………6

1.2 Сравнительная характеристика методик оценки кредитоспособности заемщика……………………………………………………………………………15

1.3 Проблемы оценки кредитоспособности……………………………………29

Глава 2. Исследование кредитоспособности заемщика на примере Общества с ограниченной ответственностью «Возрождение»………………….36

2.1 Краткая характеристика предприятия ООО «Возрождение»……………..36

2.2 Оценка финансового состояния ООО «Возрождение»……………………37

2.3 Рейтинговая оценка и определение класса заемщика ООО «Возрождение»……………………………………………………………………………….49

Глава 3. Совершенствование методики оценки кредитоспособности ОАО «Россельхозбанк» и реальная отечественная банковская практика определения кредитоспособности заёмщика………………….............................58

Заключение……………………………………………………………………...67

Библиографический список………....………………………………………..69

Приложение……………………………………………………………………..73

Введение

В условиях перехода к рыночной экономике любая финансово - хозяйственная деятельность неразрывно связана с кредитованием. Под влиянием различных, как внешних, макроэкономических, так и внутренних факторов происходит постепенное изменение кредитной системы. Об этом свидетельствует расширение спектра и числа операций банков. Выполнение банковских операций с клиентами, имеющими различные особенности хозяйственной деятельности – это важная особенность современной банковской деятельности во всех странах мира. Новая кредитная система нуждается в качественной и надёжной проверке банками кредиторами – заёмщиков и оценки их кредитоспособности.

Кредитоспособность клиента (заёмщика) – это такое финансово - хозяйственное состояние предприятия, которое даёт уверенность в эффективном использовании заёмных средств, способность и готовность заёмщика вернуть кредит в соответствии с условиями договора. Изучение банком различных факторов, которые смогут повлечь за собой непогашение кредита, или наоборот, обеспечат его своевременный возврат – в этом и состоит содержание банковского анализа кредитоспособности.

Актуальность данной темы обусловлена тем, что снижение риска при совершении ссудных операций возможно достичь на основе комплексного изучения кредитоспособности клиентов банка. В настоящее время банками используется множество типовых методик оценки кредитоспособности, но при быстро изменяющихся условиях деятельности заёмщиков методики нуждаются в постоянной доработке, корректировке и подстройке под определённый регион и специализацию кредитуемого сектора экономики.

Состав и содержание показателей для проведения такого вида оценки вытекает из самого понятия кредитоспособности. Они должны отражать финансово-хозяйственное состояние предприятия с точки зрения эффективности размещения и использования заёмных средств и капитала предприятия в целом, а так же оценивать способность и готовность заёмщика совершать платежи и погашать кредиты в заранее определённый срок.

Единой методики оценки кредитоспособности клиентов коммерческих банков не существует, так как некоторые вопросы организации и структуры построения методики могут варьироваться в зависимости от конкретных условий деятельности банка.

Банк имеет право ориентироваться на широко используемый международный или отечественный опыт, либо разработать собственный подход оценки кредитоспособности.

Всё это обуславливает необходимость оценки банком не только платежеспособности клиента на определенную дату, но и прогнозирование его финансовой устойчивости на будущие периоды. Учет возможных рисков по кредитным операциям позволяет банку эффективно управлять кредитными ресурсами и получать прибыль.

Целью данной выпускной квалификационной работы является на основе изучения теоретических аспектов оценки кредитоспособности клиентов коммерческих банков проанализировать методику ОАО «Россельхозбанк» и разработать варианты её совершенствования.

Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:

Ø изучить теоретические основы оценки кредитоспособности заемщика;

Ø проанализировать кредитоспособность заемщика на примере Общества с ограниченной ответственностью «Возрождение»;

Ø предложить варианты совершенствования методики оценки кредитоспособности ООО «Россельхозбанк»;

Ø рассмотреть реальную отечественную банковскую практику определения кредитоспособности заёмщика.

Объектом данной выпускной квалификационной работы является кредитный риск коммерческого банка.

Предметом данной дипломной работы является оценка кредитоспособности клиентов Алтайского регионального филиала ОАО «Россельхозбанк».

Данная дипломная работа состоит из 3 глав, в ней имеются 9 рисунков, представленных в приложении и 35 таблиц, располагающихся по тексту работы. В первой главе рассматриваются теоретические основы оценки кредитоспособности заемщика, во второй главе проводится анализ финансового состояния и исследуется кредитоспособность заемщика на примере Общества с ограниченной ответственностью «Возрождение» при помощи различных методик оценки (в том числе и методики ОАО «Россельхозбанк»). В третьей главе предлагаются варианты для совершенствование методики применяемой ОАО «Россельхозбанк» для оценки кредитоспособности предприятий - заёмщиков и рассматривается реальная отечественная банковская практика определения кредитоспособности заёмщика.

Глава 1. Теоретические основы оценки кредитоспособности заемщика

Экономическая сущность кредитоспособности

Кредитование является наиболее распространенным инструментом размещения банковских ресурсов. Одним из важнейших направлений работы коммерческого банка является оценка кредитоспособности потенциальных заёмщиков. Прежде всего, в уточнении нуждается сам термин «кредитоспособность». Распространено отождествление кредитоспособности с платёжеспособностью.

Платёжеспособность состоит в возможности организации полностью и в установленный срок погасить свои долговые обязательства перед кредиторами. С одной стороны, платёжеспособность является более широким понятием по отношению к кредитоспособности. С другой стороны – они обладают разной экономической и правовой природой.

Рассматривая правовую сторону вопроса необходимо выделять способность организации к совершению кредитной сделки. Для подтверждения правоспособности заёмщика в банк должны быть представлены следующие документы:

Ø Нотариально удостоверенная копия устава, зарегистрированного в установленном законодательством порядке;

Ø Нотариально удостоверенный пакет учредительных документов, если законодательством предусмотрено его составление;

Ø Нотариально заверенная карточка образцов подписей должностных лиц, имеющих право распоряжаться счетом, и оттиск печати организации;

Ø Нотариально удостоверенная копия свидетельства о государственной регистрации;

Ø Разрешение на осуществление предпринимательской деятельности с указанием срока функционирования (для предпринимателей, осуществляющих свою деятельность без образования юридического лица);

Ø Разрешение (лицензия) на занятие отдельными видами деятельности;

Ø Копии документов, подтверждающих полномочия должностных лиц на заключение соответствующих договоров с кредитной организацией.

Анализ данных документов не является формальностью, поскольку в случае наличия в уставе заёмщика оговорок, ограничивающих права руководящих органов на вступления в кредитные отношения, кредитный договор может быть признан недействительным.[1]

С экономической точки зрения различия состоят в источниках погашения кредитов и займов. Если при определении платёжеспособности необходимо учитывать нормальный характер функционирования хозяйствующего субъекта, то для оценки кредитоспособности нужно учитывать ситуацию, при которой заёмщик окажется не в состоянии в полном объёме и в срок погасить свою задолженность.

В этой связи предмет оценки следует расширить и включить в него:

Ø во-первых, оценку заложенного имущества, в случае, если обеспечением возвратности кредита был залог;

Ø во-вторых, оценку финансового состояния гарантов или поручителей, при наличии гарантий или поручительств третьих лиц;

Ø в-третьих, общее имущественное состояние организации в свете её возможного банкротства.

Итак, кредитоспособность представляет собой оценку банком заёмщика с точки зрения возможности и целесообразности предоставления ему кредита и определяет выплаты процентов по ним в будущем.

Ключевыми целями анализа кредитоспособности являются:

1. Определение способности и готовности заемщика вернуть запрашиваемую ссуду в соответствии с условиями кредитного договора;

2. Оценка риска, связанного с кредитованием данной организации;

3. Определение размера кредита, который может быть предоставлен, и условий его предоставления.

Основными задачами оценки кредитоспособности являются:

1. Формирование общей характеристики потенциального заёмщика. На данном этапе должна быть подтверждена правоспособность заёмщика и лиц, выступающих от его имени, на вступление в кредитные отношения с банком, а также получена информация о кредитной истории организации, о собственниках и руководителях предприятия.

2. Проведение экономического анализа организации. Оценка кредитоспособности предприятия проводится на основе анализа финансового состояния предприятия.

3. Оценка качества обеспечения кредита. Вопрос обеспеченности кредита является чрезвычайно сложным. При оценке обеспечения необходимо так же рассматривать правовую и экономическую составляющие. Наиболее существенными являются вопросы подтверждения залогодателем прав на заложенное имущество и прав на вступления в залоговые правоотношения, а так же вопрос ликвидности и сохранности имущества. В случае надлежащего правового оформления залога необходимо уточнить:

· определена ли рыночная стоимость предметов залога на момент оценки риска;

· оформлена ли юридическая документация таким образом, что время, необходимое для реализации залога, не превышает 150 дней со дня, когда реализация залоговых прав становится необходимой;

· достаточность рыночной стоимости предметов залога для компенсации банку основной суммы долга по ссуде, процентов в соответствии с договором и издержек, связанных с реализацией залоговых прав.

Для определения достаточности обеспечения ссуды рыночная стоимость предметов залога сравнивается с суммой обеспечения, необходимой для предоставления кредита.[2]

В случае наличия сомнений в качестве залога существует практика личного поручительства руководителей и собственников заёмщика. [3]

Для эффективного проведения оценки кредитоспособности предприятия необходимо, в первую очередь, создать информационную базу анализа.

В целях определения категории качества ссуды, при формировании резервов на возможные потери по ссудам приказом ЦБ РФ «О предоставлении Банком России кредитным организациям кредитов, обеспеченных активами или поручительствами» изложен примерный перечень информации для анализа финансового положения заёмщика:

1. Данные официальной отчетности (официальные документы).

Для заемщика - юридического лица (за исключением кредитных организаций):

Ø годовая бухгалтерская отчетность в полном объеме, составленная на основании образцов форм;

Ø публикуемая отчетность за три последних завершенных финансовых года:

· форма № 1 «Бухгалтерский баланс»;

· форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках» на последнюю отчетную дату.

2. Информация, которую целесообразно принимать во внимание в случае ее доступности:

Ø отчетность, составленная в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности;

Ø управленческая отчетность и иная управленческая информация;

Ø бюджет либо бизнес-план на текущий финансовый год;

Ø ежеквартальный отчет эмитента ценных бумаг о существенных фактах (событиях и действиях), затрагивающих финансово-хозяйственную деятельность эмитента.

Ø данные о движении денежных средств;

Ø данные о просроченной дебиторской и кредиторской задолженности, непогашенных в срок кредитах и займах, о просроченных собственных векселях заемщика;

Ø справка о наличии в составе дебиторской задолженности, а также в составе долгосрочных и краткосрочных финансовых вложений задолженности и вложений в доли (акции) юридических лиц, которые находятся в стадии ликвидации или в отношении которых возбуждено дело о банкротстве на последнюю отчетную дату;

Ø справки об открытых расчетных (текущих) счетах в кредитных организациях, выданные или подтвержденные налоговым органом, либо выписки с банковских счетов об остатках денежных средств на счетах в иных кредитных организациях, выданные и подтвержденные кредитными организациями;

Ø справки об отсутствии у заемщика картотеки неоплаченных расчетных документов по всем открытым расчетным (текущим) счетам, выданные обслуживающими эти счета кредитными организациями, а также справки из налоговых органов об отсутствии задолженности перед бюджетом всех уровней и внебюджетными фондами;

Ø сведения о существенных событиях, затрагивающих финансово-хозяйственную деятельность заемщика, произошедших за период с последней отчетной даты до даты анализа финансового положения заемщика (о фактах, повлекших разовое существенное увеличение или уменьшение стоимости активов; о фактах, повлекших разовое существенное увеличение чистых убытков; о фактах разовых сделок, размер которых либо стоимость имущества по которым составляет существенную долю в активах заемщика на дату осуществления сделки). Степень существенности событий определяется во внутренних документах кредитной организации;

Ø иные доступные сведения, в том числе:

· страховой риск,

· общее состояние отрасли, к которой относится заемщик,

· конкурентное положение заемщика в отрасли,

· деловая репутация заемщика и руководства организации-заемщика (единоличного исполнительного органа, членов коллегиального исполнительного органа, членов совета директоров),

· качество управления организацией-заемщиком,

· краткосрочные и долгосрочные планы и перспективы развития заемщика,

· степень зависимости от аффилированных лиц и самостоятельность в принятии решений,

· принадлежность заемщика к финансовым группам и холдингам,

· существенная зависимость от одного или нескольких поставщиков и (или) заказчиков,

· меры, предпринимаемые заемщиком для улучшения своего финансового положения,

· вовлеченность заемщика в судебные разбирательства,

· информация о различных аспектах в деятельности заемщика (сфера бизнеса, отраслевые особенности, специализация на видах продукции или услуг и иные аспекты),

· степень зависимости от государственных дотаций,

· значимость заемщика в масштабах региона,

· зависимость деятельности заемщика от роста цен при покупке товаров и услуг и от падения цен при продаже товаров и услуг,

· согласованность позиций акционеров (участников) юридического лица - заемщика, имеющих право владения пятью и более процентами голосующих акций (долей) организации, по основным вопросам деятельности заемщика, в том числе финансовым и производственным, вероятность открытия в ближайшем будущем или фактическое начало процедуры банкротства и (или) ликвидации заемщика,

· информация о выполнении заемщиком обязательств по другим договорам и перед другими кредиторами, включая задолженность перед резидентами и нерезидентами по полученным кредитам (займам, депозитам), а также обязательства по предоставленным поручительствам и (или) гарантиям в пользу резидентов и нерезидентов, по платежам в бюджеты всех уровней.

3. Сравнительные данные (в динамике) по предприятиям, работающим в сопоставимых условиях (тот же профиль деятельности, те же размеры производства), содержащие сведения о:

Ø финансовой устойчивости (состоятельности);

Ø ликвидности (платежеспособности), в том числе о движении денежных средств;

Ø прибыльности (рентабельности);

Ø деловой активности и перспективах развития соответствующего сегмента рынка.

Очевидно, что количество предоставляемых для анализа данных зависит от размера запрашиваемого кредита и индивидуальных особенностей конкретного заёмщика, в числе которых можно выделить:

Ø Кредитную историю;

Ø Отрасль хозяйства, в которой функционирует данное предприятие. Чем выше отраслевой риск или чем выше изменчивость внешних условий функционирования предприятий отрасли, тем больший объём информации требуется для анализа;

Ø Структура организации бизнеса заёмщика. Использование сложных схем движения денежных средств и управления внутри группы требует консолидации отчётности и другой информации, поскольку при определении кредитоспособности первоочередную роль играет экономическое содержание хозяйствующих процессов, а не правовая форма их выражения. Применение холдинговых схем организации бизнеса делает бесполезным анализ отчётности отдельных компаний, входящих в холдинг. Консолидированную отчётность по международным стандартам финансовой отчётности составляет очень небольшая доля российских предприятий, которые, как правило, в российских банках не кредитуются.[4]

Основной проблемой, встающей перед банками при оценке кредитоспособности в части информационного обеспечения, является полнота и достоверность предоставляемой информации. Ещё одним существенным аспектом проблемы информационного обеспечения является необходимость оценки использования заёмщиков схем по оптимизации налогообложения, поскольку в случае активного применения данных схем возникает риск ухудшения финансового состояния организации вследствие действия налоговых органов.

Так же во внимание необходимо принимать то, что баланс не отражает точную стоимость предприятия на день оценки. Бухгалтерские стандарты используют в качестве основы при оценке активов и пассивов первоначальную стоимость - стоимость в ценах приобретения, которая, несмотря на регулярные амортизационные отчисления, не соответствует стоимости активов и пассивов на день оценки (амортизация и методы списания стоимости являются лишь неточным и искусственным приблизительным отражением действительного процесса старения актива).

Для определения реальной стоимости некоторых статей баланса необходима перспективная оценка. Примером служат:

Ø дебиторская задолженность, оцененная и очищенная с точки зрения возвратности;

Ø запасы, стоимость которых должна быть основана на их продажности;

Ø внеоборотные активы, реальная стоимость которых должна базироваться на сроке годности, длительности эксплуатации.

Итак, изучая экономическую сущность кредитоспособности заёмщика можно сказать, что данная категория неразрывно связана и входит в категорию платёжеспособности, но имеет свою особую экономическую и правовую природу. Так, платёжеспособность состоит в возможности организации полностью и в установленный срок погасить свои долговые обязательства перед кредиторами, а кредитоспособность представляет собой оценку банком заёмщика с точки зрения возможности и целесообразности предоставления ему кредита, а так же определяет и выплаты процентов по нему в будущем.

Таким образом, правовая составляющая кредитоспособности состоит в правоспособности организации к осуществлению кредитной сделки. В свою очередь разница в экономической составляющей платёжеспособности и кредитоспособности состоит в том, что при определении платёжеспособности необходимо учитывать нормальный характер функционирования хозяйствующего субъекта, а для оценки кредитоспособности нужно учитывать ситуацию, при которой заёмщик окажется не в состоянии в полном объёме и в срок погасить свою задолженность. Для целей кредитной организации в связи с оценкой кредитоспособности основными задачами являются, во-первых – формирование характеристики потенциального заёмщика, во-вторых - проведение экономического анализа организации, в-третьих - оценка качества обеспечения кредита.

Для эффективного проведения оценки кредитоспособности предприятия необходимо, в первую очередь, создать информационную базу анализа. Несомненно, важнейшим источником информации для анализа кредитоспособности заёмщика является бухгалтерская отчётность. Однако перед проведением непосредственного анализа отчётности необходимо учесть целый ряд существенных нюансов, пренебрежение которыми способно исказить реальную картину финансового состояния организации.

Не нашли, что искали? Воспользуйтесь поиском по сайту: