Сделай Сам Свою Работу на 5

Анализ состава и динамики финансовых результатов

Приложение 1

Таблица 1

Финансовые коэффициенты платёжеспособности и ликвидности

 

Показатели Способ расчёта Нормальное ограничение Пояснения
1. Общий показатель платёжеспособности L1 = (А1 + 0,5А2 +0,3А3) / (П1 +0,5П2 + 0,3 П3)   L1 ≥ 1 Используется для комплексной оценки платёжеспособности предприятия в целом.  
2. Коэффициент абсолютной ликвидности L2 = (Денежн.ср-ва + фин.вложения) / Текущие обязательства (1250+1240/ 1510+1520+1550)   L2 ≥ 0,1 Зависит от отраслевой принадлежности Показывает, какую часть текущей краткоср.задолж. организация может погасить в ближайшее время за счёт денежных средств и приравненных к ним финансовым вложениям.  
3.Коэффициент критической ликвидности   L3 = (Денежн.ср-ва +фин.вложения + Краткоср. дебиторская задолж.) / Текущие обязательства (1250+1240+12302/ 1510+1520+1550)     L3 ≥ 1     Показывает, какую часть текущей краткоср.задолж. организация может погасить немедленно за счёт денежных средств, приравненных к ним финансовым вложениям(средства в краткосрочных ценных бумагах), а также поступлений по расчётам.  
4. Коэффициент текущей ликвидности L4 = Оборотные активы /Текущие обязательства (1200/ 1510+1520+1550)       1 ≤ L4 ≤ 2 Показывает какую часть текущих обязательств по кредитам и расчётам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства.
5. Коэффициент манёвренности функционирующего капитала     L 5 = Медленно реализуемые активы / (Оборотные активы – текущие обязательства) (1210+1220+12302/ (1200 – (1510+1520+1550))   Положительная тенденция – уменьшение показателя в динамике     Показывает какая часть ФК обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности.
6. Доля оборотных средств в активах L6 = Оборотные активы / Валюта баланса (1200/1600) Нормальное ограничение L6 ≥ 0,5 Зависит от отраслевой принадлежности  
7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами L7 = (Собств.капитал – Внеоборотные активы) / Оборотные активы (1300-1100) / 1600 Нормальное ограничение L7 ≥ 0,1(чем больше, тем лучше), Характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для её текущей деятельности.  

 

 

Таблица 2

Коэффициенты финансовой устойчивости

Показатели Способ расчёта Нормальное ограничение Пояснения
1. Коэффициент капитализации (плечо фин.рычага) U1 = заемный капитал / собственный капитал (1400+1500) / 1300   Не выше 1,5 Показывает, сколько заёмных средств организация привлекла на 1 руб. вложенных в активы собственных средств
2. Коэффициент обеспеченности собственными источниками финансирования U2 = (собственный капитал – внеоборотные активы) / оборотные активы (1300-1100) / 1200   Нижняя граница 0,1; оpt.U2 ≥ 0,5 Показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счёт собственных источников
3.Коэффициент финансовой независимости (автономии)   U3 = собственный капитал / валюта баланса 1300/1700       0,4 ≤ U3 ≤ 0,6   Показывает, удельный вес собственных средств в общей сумме источников финансирования
4. Коэффициент финансирования U4 = собственный капитал / заёмный 1300/1400+1500   U4 ≥ 0,7; opt. = 1.5 Показывает, какая часть деятельности финансируется за счёт собственных, а какая – за счёт заёмных средств  
5. Коэффициент финансовой устойчивости U5 =(собственный капитал) + (долгосрочные обязательства)/ Валюта баланса (1300+1400)/1700   U5 ≥ 0,6 Показывает, какая часть актива финансируется за счёт устойчивых источников  

 

 

Таблица 3

Коэффициенты деловой активности

Показатели Способ расчёта Пояснения
1. Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) D1 = выручка от продажи (2110) / среднегодовую стоимость активов 0,5(1600н.г.+1600к.г.)   Показывает эффективность использования имущества. Отражает скорость оборота (в количестве оборотов за период всего капитала организации)
2. Коэффициент оборачиваемости оборотных (мобильных) средств D2 = выручка от продажи (2110) / среднегодовую стоимость оборотных активов 0,5(1200н.г.+1200к.г.)   Показывает скорость оборота всех оборотных средств организации
3.Коэффициент отдачи собственного капитала     D3 = выручка от продажи (2110) / среднегодовую стоимость собственного капитала 0,5(1300н.г.+ 1300к.г.)   Показывает скорость оборота собственного капитала. Сколько рублей выручки приходится на 1 рубль вложенного собственного капитала
4.Оборачиваемость материальных средств (запасов)   D4 = средняя стоимость запасов (0,5(1210н.г.+1210к.г.)) х 360 / выручка от продажи (2110) Показывает, за сколько в среднем дней оборачиваются запасы в анализируемом периоде
5. Оборачиваемость денежных средств   D5 = средняя стоимость денежных средств (0,5(1250н.г.+ 1250к.г.)) х 360 / выручка от продажи (2110) Показывает срок оборота денежных средств
6. Срок погашения дебиторской задолженности   D6 = средняя стоимость дебиторской задолженности (0,5(1230н.г. + 1230к.г.)) х 360 / выручка от продажи (2110) Показывает, за сколько в среднем дней погашается дебиторская задолженность организации
7. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности   D7 = выручка от продажи (2110) / средняя стоимость дебиторской задолженности (0,5(1230н.г. + 1230к.г.)) Показывает количество оборотов средств в дебиторской задолженности за отчётный период
8.Срок погашения кредиторской задолженности   D8 = средняя стоимость кредиторской задолженности (0,5(1520н.г. + 1520к.г.)) х 360 / выручка от продажи (2110) Показывает средний срок возврата долгов организации по текущим обязательствам
9. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности   D9 = выручка от продажи (2110) / кредиторской задолженности (0,5(1520н.г. + 1520к.г.)) Показывает расширение или снижение коммерческого кредита

 

 

Таблица 4

Коэффициенты рентабельности

Показатели Способ расчёта Пояснения
1. Рентабельность продаж R1 = (прибыль от продаж (2200) / выручка от продаж (2110)) х 100% Показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции
2. Чистая рентабельность R2 = ( чистая прибыль (2400) / выручка от продаж (2110)) х 100% Показывает, сколько прибыли приходится на единицу выручки
3. Экономическая рентабельность R3 = (чистая прибыль (2400) / среднегодовую стоимость активов (0,5(1600н.г.+1600к.г.)) х 100% Показывает эффективность использования всего имущества организации
4. Рентабельность собственного капитала   R3 = (чистая прибыль (2400) / среднегодовую стоимость собственного капитала (0,5(1300н.г.+ 1300к.г.))х 100% Показывает эффективность использования собственного капитала.

 

Приложение 2

Анализ ликвидности и платежеспособности

Таблица 1.

Оценка ликвидности баланса

 

Актив Аналогичный период прошлого года Отчетный период Пассив Аналогичный период прошлого года Отчетный период Платежный излишек или недостаток Ком-мен-та-;рии*
(2-5) (3-6)    
1. Наиболее ликвидные активы (A1) 1. Наиболее срочные обязательства (П1) -15785 -39351 -
2. Быстрореализуемые активы (А2) 2. Краткосрочные пассивы (П2) -18311 +
3. Медленнореализуе­мые активы (А3) 3. Долгосрочные пас­сивы (П3) -11302 -9449 +
4. Труднореализуемые активы (А4) 4. Постоянные пас­сивы (П4) -73538 -76670 +

*Значения со знаком «+» - платежеспособность, значения со знаком «-» - неплатежеспособность.

 

Таблица 2.

Оценка финансовых коэффициентов платёжеспособности

 

Коэффициенты платёжеспособности Аналогичный период прошлого года Отчетный период отклонение
1.Общий показатель ликвидности (L1)   1,1 0,95 -0,15
2.Коэффициент абсолютной ликвидности (L2)   0,09 0,07 -0,02
3.Коэффициент критической ликвидности (L3)   0,67 0,66 -0,01
4.Коэффициент текущей ликвидности (L4)   1,811 1,813 =
5. Коэффициент манёвренности функционирующего капитала (L5) 2,114 2,134 плохо
6.Доля оборотных средств (L6)   0,598 0,599 стабильно
7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами (L7) 0,231 0,238 хорошо

 

 

Приложение 3

Анализ финансовой устойчивости

Анализ абсолютных (обобщающих) показателей финансовой устойчивости и определение характера финансовой ситуации по степени устойчивости

 

К абсолютным показателям финансовой устойчивости относится излишек / недостаток источ­ников средств для формирования запасов и затрат.

В общем виде излишек / недостаток источников средств для формирования запасов и затрат определяется по следующей формуле:

Излишек / Недостаток =

Источники формирования средств - Запасы и затраты.

Таблица 1

 

Показатели Способ расчета Аналогичный период прошлого года Отчетный период Коммен­тарии
1.Общая величина запасов затрат (33)      
2. Собственные оборотные средства-СОС(СОК) СОК = СК – ВА 1300-1100      
3.Функционирующий капитал –ФК(НСОК) ФК = (СК + ДО) - ВА (1300+1400) - 1100      
4. Общая величина источников (ВИ) ВИ = ФК + КО (1300+1400+1510) - 1100      
5. Излишек / Недостаток собст­венных оборотных средств для формирования запасов и затрат (± ∆СОК) ± ∆СОК = СОК – 33 (1300-1100) - 1210      
6. Излишек / недостаток собст­венных и долгосрочных источни­ков для формирования запасов и затрат (± ∆ ФК) ± ∆ ФК = ФК - 33 (1300+1400–1100) - 1210      
7. Излишек / недостаток общей величины источников для форми­рования запасов и затрат (± ∆ФК + КО) ± ∆ФК + КО = (ФК + КО) - 33 (1300+1400+1510–1100) - 1210      
8. Трехкомпонентный показатель финансовой устойчивости (п. 5,6,7) Sф = 1, если Ф ≥ 0; Sф = 0, если Ф < 0.      

На основе трехкомпонентного показателя S(ф) можно определить характер (тип) финансовой ситуации по степени устойчивости:

1) S = (1,1,1) - абсолютная устойчивость (независимость) финансового состояния. Этот тип ситуации встречается крайне редко.

2) S = (0,1,1) – нормальная независимость финансового состояния, которая гарантирует платёжеспособность.

3) S = (0,0,1) – неустойчивое финансовое состояние, сопряжённое с нарушением платёжеспособности, но при котором всё же сохраняется возможность восстановления равновесия путём пополнения источников собственных средств за счёт сокращения дебиторской задолженности, ускорения оборачиваемости запасов.

4) S = (0,0,0) – кризисное финансовое состояние, при котором предприятие полностью зависит от заёмных источников финансирования. Собственного капитала и долго- и краткосрочных кредитов и займов не хватает для финансирования материальных оборотных средств, т.е. пополнение запасов идёт за счёт средств, образующихся в результате замедления погашения кредиторской задолженности.

Таблица 2

 

Анализ коэффициентов финансовой устойчивости

(В долях единицы)

Показатели Аналогичный период прошлого года Отчетный период Отклонение
1. Коэффициент капитализации (U1) 0,579 0,565  
2. Коэффициент обеспечен­ности собственными источ­никами финансирования (U2)      
3. Коэффициент финансовой. Независимости (U3)      
4. Коэффициент финансиро­вания (U4) 1,727 1,781  
5. Коэффициент финансовой устойчивости (U5) 0,658 0,661  

 

Приложение 4

 

Анализ коэффициентов деловой активности

(в долях единицы)

 

Показатели Аналогичный период прошлого года Отчетный период Отклонение
1. Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача) (D1) 0,309 0,334  
2.Коэффициент оборачиваемости оборотных (мобильных) средств (D2) 0,516 0,558  
3. Коэффициент отдачи собственного капитала (D3)   0,485 0,524  
4.Оборачиваемость материальных средств (запасов) (D4)        
5. Оборачиваемость денежных средств (D5)   25,3 23,4  
6. Срок погашения дебиторской задолженности (D6)    
7. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (D7) 1,590 1,718  
8. Срок погашения кредиторской задолженности (D8)    
9.Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (D9)  

Приложение 5

Анализ финансовых результатов

Таблица 1

Анализ состава и динамики финансовых результатов

 

Показатели Аналогичный период прошлого года Отчётный год Отклонение Темп роста, %
Сумма, тыс.руб. Уд.вес, % Сумма, тыс.руб. Уд.вес, % Сумма, тыс.руб. Уд.вес, %
1.Выручка - 108,03
2.Себестоимость 70,1 65,2 -459 -5,7 99,35
3.Валовая прибыль 29,1 34,8 +5,7 129,2
4.Расходы периода 0,8 8,1 +7,3
5.Прибыль от продаж 28,3 26,7 -1,6
6.Сальдо прочих доходов и расходов -2674 -2,7 -6311 -5,9 -3637 +3,2
7.Прибыль до налогообложения 25,6 20,8 -3098 -4,8 87,8
8. Чистая прибыль 20,5 16,6 -2478 -3,9 87,8

 

Таблица 2

Анализ структуры прибыли

Показатели Аналогичный период прошлого года Отчетный период отклонение
Прибыль от продаж 138,2 160,5 +22,3
Прибыль от прочих финансовых результатов - - -
Прибыль до н/о 124,88 124,88
Чистая прибыль -

 

Таблица 3

Анализ движения денежных средств по видам деятельности

 

Показатель Поступило, руб. Направлено, руб. Сумма, руб.
1. Остаток денежных средств на начало отчетного периода - -  
2. Движение средств по текущей деятельности      
3. Оплата труда -   -
4. Отчисления на социальные нужды -   -
5. Всего по текущей деятельности      
6. Движение средств по инвестиционной деятельности      
7. Движение денежных средств по финансовой деятельности      
8. Итого чистое изменение средств (ЧДП) - -  
9. Остаток денежных средств на конец отчетного периода - -  
  Анализ поступлений и использования денежных средств
Показатель Абсолютная величина, руб. Доля от суммы всех источников денежных средств, %
1. Поступления и источники денежных средств    
Выручка от реализации товаров (работ, услуг)    
Реализация основных средств и иного имущества    
Авансы, полученные от покупателей (заказчиков)    
Бюджетные ассигнования и иные целевые финансирования    
Кредиты, займы    
Дивиденды, проценты по финансовым вложениям    
Прочие поступления    
Всего поступлений денежных средств   100%
2. Использование денежных средств    
Оплата приобретенных товаров (работ, услуг)    
Оплата труда    
Отчисления на социальные нужды    
Выдача подотчетных сумм    
Финансовые вложения    
Выплата дивидендов, процентов    
Расчеты с бюджетом    
Оплата процентов по кредитам, займам    
Прочие выплаты, перечисления    
Итого использовано денежных средств    
3. Изменение денежных средств    
         

По данным табл. можно сделать выводы:

• за счет каких поступлений произошел основной приток денежных средств;

• достаточно ли предприятию полученной за отчетный период прибыли для покрытия расхо­дов по основной деятельности;

• способно ли предприятие в целом генерировать денежные средства в объеме, необходимом для осуществления планируемых расходов.

Приложение 6

Таблица 1



©2015- 2017 stydopedia.ru Все материалы защищены законодательством РФ.